بهترین زمان خرید بر اساس نوع صندوق

صندوق هاي سرمايه گزاري

اين صندوق­‌ها مانند صندوق‌­هاي معمولي هستند ولي مانند يک سهم در بازار سرمايه معامله و قيمت­ آن در نتيجه عرضه و تقاضا مشخص مي‌­شود. در واقع بر خلاف صندوق‌­هاي سرمايه­‌گذاري مشترک که فقط در پايان روز و پس از محاسبه NAV مي­توان آن‌ها را خريد و فروش نمود، اين صندو‌ق­ها را مي‌توان مانند سهام در طول روز معامله کرد. اين صندوقها داراي سبدي از اوراق بهادارند که بر اساس يکي از شاخص‌­هاي معين بازار جمع‌­آوري شده است. صندوق‌هاي قابل معامله تفاوت‌هايي با ساير صندوق‌ها دارند.

1. از تمام دفاتر کارگزاري‌ها و سامانه برخط معاملات قابل معامله هستند،
2. ارزش خالص دارايي‌هاي آن به لحظه محاسبه و به اطلاع سرمايه‌گذاران مي‌رسد،
3. سرمايه‌گذاري در ETF و خروج از آن بسيار آسان است،

علاوه بر دسترسي آسان به صندوق‌هاي قابل معامله، وجود بازاگردان جهت اطمينان از نقدشوندگي واحدهاي صندوق، نظارت سازمان بورس، متولي و حسابرس جهت صيانت از منافع سرمايه‌گذاران و اعلام لحظه‌اي NAV ، مدت فعاليت نامحدود اين صندوق‌ها نيز از مزيت‌هاي اين صندوق است.

صندوق سرمايه‌گذاري با درآمد ثابت؛

اين نوع صندوقها حداقل 90 % از دارايي‌هاي خود را در اوراق مشارکت، سپرده بانکي، گواهي سپرده بانکي و ساير اوراق بهادار با درآمد ثابت سرمايه‌گذاري مي‌نمايند. باقيمانده دارايي‌هاي صندوق نيز به اختيار مدير صندوق (تا سقف 10 %) در بورس سرمايه‌گذاري مي‌شود.يک صندوق سرمايه‌گذاري با درآمد ثابت مناسب براي افرادي است که ريسک پذيري پاييني دارند. چرا که بيشتر سرمايه آن در دارايي‌هاي با درآمد ثابت سرمايه‌گذاري شده است. اين صندوق‌ها در دوره هاي از قبل معين شده(مثلا ماهانه، ? ماه يکبار و يا 6 ماه يکبار) به سرمايه‌گذاران خود سود پرداخت مي‌کنند. قابليت نقد شوندگي آن‌ها نيز بالاست. يعني شما به راحتي مي‌توانيد واحدهاي صندوق خود را به پول نقد تبديل کنيد. در نهايت اينکه اين صندوق‌ها معمولا بازدهي بيشتري نسبت به بانک دارند.پس براي افراد کم ريسک که پول خود را در بانک نگهداري مي‌کنند يک گزينه جذاب به شمار مي روند .

صندوق سرمايه‌گذاري نيکوکاري؛

يکي از انواع صندوق‌هاي سرمايه‌گذاري، صندوق سرمايه‌گذاري نيکوکاري مي‌باشد. اين صندوقها با هدف استفاده از منابع مالي در راستاي اهداف انسان ‌دوستانه صورت مي‌پذيرد. از اين طريق مي‌توان با ايجاد يک جريان نقدينگي مداوم به پيشبرد اهداف نيکوکارانه دست يافت. تنها تفاوت اين نوع از صندوق با ديگر صندوق‌ها در داشتن رکن مدير اجرا مي‌باشد که مسئوليت صرف منافع در راستاي هزينه‌هاي پيش‌بيني شده در اميدنامه صندوق را بر عهده دارد. در اين نوع صندوق سه نوع مشارکت و سرمايه‌گذاري براي افراد نيکوکار در نظر گرفته شده است:

1. فرد نيکوکار اصل پول و منافع حاصل از آن را به صندوق جهت تحقق اهداف نيکوکارانه مي‌بخشد،
2. اصل پول متعلق به فرد نيکوکار بوده و منافع حاصل از آن به بهترین زمان خرید بر اساس نوع صندوق صندوق جهت تحقق هدف مزبور تعلق مي‌گيرد (نيکوکار در هر زمان ميتواند اصل پول خود را از صندوق برداشت نمايد).
3. اصل پول تا 30 درصد منافع حاصله متعلق به نيکوکار و مابقي به مدير اجراي صندوق در جهت تحقق امر نيکوکارانه تعلق مي‌گيرد.

صندوق سرمايه‌گذاري در سهام؛

اين نوع از صندوق ها حداقل 70% از دارايي‌هاي خود را در سهام سرمايه‌گذاري مي کنند.30% باقيمانده نيز به اختيار مدير صندوق در سهام، اوراق مشارکت، سپرده بانکي و يا ساير اوراق بهادار با درآمد ثابت سرمايه‌گذاري مي شود. اين کار باعث مي‌شود که ريسک اين نوع صندوق‌ها نسبت به صندوق‌هاي با درآمد ثابت بيشتر شود. به دليل اينکه بخش زيادي از دارايي‌هاي اين نوع صندوق در بورس سرمايه‌گذاري مي شود، در نتيجه اين نوع از صندوق‌ها حداقل سود تضمين شده ندارند. اين صندوق ها بيشتر مناسب افرادي هستند که قصد سرمايه‌گذاري در بورس را دارند، اما فرصت و يا اطلاعات کافي براي اين کار را ندارند. با سرمايه‌گذاري در اين نوع صندوق‌ها سرمايه شما توسط يک تيم تحليلي با مديريت حرفه‌اي و آشنا به مسائل مالي و سرمايه‌گذاري، در بورس سرمايه‌گذاري مي شود. اما از طرف ديگر اين قابليت را دارند که نسبت به صندوق‌هاي سرمايه‌گذاري با درآمد ثابت، بازدهي بيشتري را نصيب سرمايه‌گذاران کنند. مثلا در مواقعي که وضعيت بورس مناسب است، ميزان بازدهي و سودآوري اين صندوق ها نسبت به صندوق هاي با درآمد ثابت قابل مقايسه نيست.

صندوق سرمايه گذاري مختلط؛

اين نوع از صندوق‌ها حداکثر 60% از دارايي خود را در سهام سرمايه‌گذاري مي‌کنند . حداقل 40% از دارايي صندوق نيز در اوراق با درآمد ثابت مثل اوراق مشارکت و سپرده هاي بانکي سرمايه‌گذاري مي‌شود. که اين درصد بين اوراق و سهام قابل تغيير مي‌باشد. به صورت کلي مي‌توان گفت اين نوع از صندوق هاي سرمايه‌گذاري از منظر سطح ريسک بين ? نوع صندوق با درآمد ثابت و صندوق سرمايه‌گذاري در سهام قرار مي‌گيرند. سرمايه‌گذاري در اين نوع از صندوق‌ها به افراد با سطح ريسک متوسط توصيه مي‌شود. اين صندوق ها نيز پتانسيل بازدهي بيشتر نسبت به صندوق‌هاي درآمد ثابت را دارند. ولي به دليل سرمايه‌گذاري بخشي از دارايي‌ها در سهام، حداقل سود تضمين شده ندارند .

صندوق سرمايه‌گذاري تنها در اوراق بهادار؛

اين نوع از صندوق‌ها حداکثر 60 درصد از دارايي‌هاي خود در گواهي سپرده و سپرده‌هاي بانکي سرمايه‌گذاري مي‌نمايند و باقيمانده وجوه خود را در انواع اوراق بهادار داراي مجوز انتشار از سازمان بورس، منتشره از طرف يک ناشر و يا تضمين شده توسط يک ضامن سرمايه‌گذاري مي‌نمايند. ريسک و بازدهي اين صندوق‌ها نيز همانند صندوق‌هاي سرمايه‌گذاري در اوراق بهادار مي‌باشد.

صندوق سرمايه‌گذاري جسورانه ( VC FUND )؛

سرمايه‌گذاري جسورانه (Venture Capital) يک مدل سرمايه‌گذاري براي راه‌اندازي کسب و کارهاي نوپا و شرکت‌هاي کوچک با پتانسيل رشد بلندمدت است، در واقع اين نوع سرمايه‌گذاري منبع بسيار مهمي براي راه‌اندازي کسب‌و‌کارهايي است که کوچک‌تر از آن هستند که بتوان دسترسي مناسب به بازار سرمايه يا بانک‌ها داشته باشند و عمدتا از ريسک بالا و به‌تبع بازدهي مورد انتظار بالايي براي سرمايه‌گذار برخوردارند.

صندوق‌هاي سرمايه‌گذاري جسورانه در واقع صندوق‌هاي سرمايه‌گذاري هستند که پول سرمايه‌گذاراني که به دنبال داشتن سهام در کسب و کارهاي نوپا (استارت آپ‌ها) و کسب و کارهاي کوچک و متوسط هستند و پتانسيل رشد بالايي دارند را با ايجاد پرتفوي مديريت مي کنند. اين نوع از سرمايه‌گذاري ها سرمايه‌گذاري هايي با بازده و ريسک بالا محسوب مي شوند.

سرمايه گذاري جسورانه يا خطرپذير (venture capital) نوعي از تامين مالي براي سهام شرکت (equity financing) است که به کارآفرينان و شرکت‌هاي کوچک توانايي کسب و تامين منابع مالي را مي دهد. صندوق هاي سرمايه گذاري جسورانه ابزار سرمايه‌گذاري براي سهام شرکت ها بصورت خصوصي هستند که به دنبال سرمايه‌گذاري در بنگاه هايي هستند که بازده و سوددهي بالايي دارند و البته به واسطه ماهيت فعاليت و نوآوري که انجام مي دهند، ريسک سرمايه گذاري بالايي نيز دارند. اين صندوق ها و سرمايه گذاري روي سهام شرکت ها بر مبناي اندازه،‌ دارايي و سطح و مرحله توسعه محصول شرکت انجام مي شود.

صندوق هاي سرمايه گذاري جسورانه از اين حيث از صندوق هاي سرمايه گذاري مشترک متفاوتند که بر روي انواع خاصي از سرمايه گذاري که روي محصولات و شرکت هاي نوپا است،‌ تمرکز دارند. تمامي بنگاه هايي که سرمايه گذاري جسورانه دريافت مي کنند، پتانسيل رشد بالايي داشته، ريسکي هستند و افق سرمايه گذاري بلند مدتي دارند. اين صندوق ها معمولا نقش فعالي در اين سرمايه گذاري و شرکت نوپا دارند و معمولا در هيئت مديره کرسي در اختيار داشته و مشاوره مي دهند.

معمولا اين صندوق ها روي چندين کسب و کار نوپا و مخاطره پذير سرمايه گذاري کرده به اين اميد که حداقل يکي از آنها رشد و سوددهي/بازده بالايي داشته باشد که در مجموع و به طور متوازن بازده صندوق سرمايه گذاري جسورانه/مخاطره پذير متوسط يا بالا باشد .

صندوق سرمايه‌گذاري پروژه ؛

صندوق سرمايه‌گذاري پروژه ابزاري براي تأمين مالي از طريق سرمايه يا حقوق صاحبان سهام ( Equity ) است که با اخذ مجوز از سازمان بورس و اوراق بهادار تأسيس شده و به جمع‌آوري سرمايه از عموم و تخصيص آن به سرمايه‌گذاري در ساخت و تکميل پروژه معين اشاره شده در اميدنامه و طرح توجيهي صندوق، مي‌پردازد. در اين نوع صندوق‌ها سرمايه‌گذاران مستقيماً در منافع حاصل از اجراي پروژه سهيم مي‌شوند. هر صندوق پروژه مختص يک پروژه بوده و موضوع صندوق ساخت و تکميل پروژه و سپس پايان يافتن فعاليت صندوق و تقسيم عوايد حاصل از اجراي پروژه با توجه به ساختار پيش‌بيني شده در طرح توجيهي صندوق است.

افزايش سرمايه سريع‌تر و آسان‌تر، عدم لغو پروژه به دليل کمبود منابع مالي، امکان تأمين مالي بلند مدت، معافيت مالياتي در خريد و فروش واحدها تا زمان بهره‌برداري، وجود بازارگردان و نقدشوندگي واحدها، اطمينان از خرج‌کرد آورده نقدي سرمايه‌گذاران در ساخت پروژه و اطلاع‌رساني دقيق و به‌موقع از وضعيت مالي و فيزيکي پروژه دلايلي است که باعث مي‌شود صاحبان پروژه‌ها از صندوق پروژه استفاده کنند و سرمايه‌گذاران ترغيب شوند تا در پرتفوي سرمايه‌گذاري خود، واحدهاي سرمايه‌گذاري اين صندوق‌ها رو داشته باشند.

صندوق سرمايه‌گذاري در اوراق بهادار مبتني بر طلا؛

صندوق سرمايه گذاري طلا (Gold Funds) نيز يکي از انواع صندوق هاي سرمايه گذاري قابل معامله در بورس است که در بسياري از کشورهاي دنيا وجود دارد . هدف از تشکيل و راه اندازي صندوق هاي سرمايه گذاري طلا تشکيل يک پرتفوي از دارايي هاي مبتني بر طلا است. مزايا و فوايد تشکيل صندوق هاي سرمايه گذاري طلا به شرح زير هستند :

• هدف از تشکيل و مزيت چنين پرتفوي کاهش ريسک مربوط به خريد و فروش طلا است که يک سرمايه گذار معمولي ممکن است متحمل شود .
• دومين مزيت براي سرمايه گذاران خرد که شايد نتوانند يک شمش طلا بخرند،‌ مي توانند با مبلغ کمتري روي طلا سرمايه گذاري کنند، ضمن اينکه وجود پرتفوي در اين صندوق ها ريسک ضرر آنها را کاهش مي دهد .
• سومين مزيت صندوق هاي سرمايه گذاري طلا کاهش ريسک و خطرات نوسانات ناشي از بي ثباتي سياسي، اقتصادي و جغرافيايي نيز از ديگر مزاياي اين صندوق هاي سرمايه گذاري مشترک طلاست .
• چهارمين مزيت صندوق هاي طلا عدم نياز به نگهداري فيزيکي طلا و جواهرات است. بويژه اگر اين سرمايه گذاري ها روي طلا زياد باشد؛ براي مثال فرض کنيد که شما يک ميليارد روي طلا سرمايه گذاري کرديد، که نگهداري آن حداقل يک کيف کوچک نياز دارد ضمن اينکه مکاني امن نيز بايد براي نگهداري اين حجم ازطلا فراهم کنيد .

بسته به اينکه موسسان اين صندوق روي کدام يک از انواع دارايي هاي مرتبط با طلا سرمايه‌گذاري کرده باشند، بازده اين صندوق ها و ارزش اوراق اين صندوق ها متغير است .

تغییر زمان‌بندی جلسه معاملاتی صندوق‌های سرمایه‌گذاری قابل معامله در بورس

طبق اطلاعیه اخیر سازمان بورس زمان‌بندی جلسه معاملاتی بازار صندوق‌های سرمایه‌گذاری قابل معامله (ETF) و بازار اوراق بدهی از روز شنبه مورخ ۱۴۰۰/۰۶/۲۰ از ساعت ۹ آغاز و تا ساعت ۱۵ ادامه خواهد داشت.

طبق اطلاعیه اخیر سازمان بورس و بر اساس صورت جلسه هیات‌رئیسه شرکت بورس اوراق بهادار تهران، زمان‌بندی جلسه معاملاتی بازار صندوق‌های سرمایه‌گذاری قابل معامله (ETF) و بازار اوراق بدهی از روز شنبه مورخ ۱۴۰۰/۰۶/۲۰ از ساعت ۹ آغاز و تا ساعت ۱۵ ادامه خواهد داشت. زمان پیش‌گشایش مانند سایر نمادها از ساعت ۸:۴۵ تا ۹:۰۰ خواهد بود.

لازم به ذکر است تا پیش از این تصمیم صندوق‌های قابل معامله در ساعت معمول معاملاتی و همزمان با سایر نمادها معامله می شد.

در ادامه این مقاله و جهت آشنایی بیشتر با این ابزارهای مالی به بررسی شیوه انتخاب صندوق‌های قابل معامله موجود در بازار ایران خواهیم پرداخت.

در حال حاضر بیش از ۵۰ ETF برای سرمایه‌گذاری در ایران در دسترس است. برای کمک به شما در یافتن مسیر مناسب سرمایه‌گذاری، ما نکات و ترفندهایی را در مورد نحوه یافتن سریع ETF مناسب و متناسب با هدف سرمایه‌گذاری به شما ارائه می‌دهیم. در ادامه فرایند مناسب و معیارهای انتخاب یک صندوق ETF را مرور خواهیم کرد.

تعیین هدف سرمایه‌گذاری

قبل از شروع انتخاب یک ETF خاص ، ابتدا هدف سرمایه‌گذاری خود را تعیین می‌کنید. شما باید در مورد طبقه دارایی (مانند سهام ، اوراق با درآمد ثابت یا کالا) تصمیم بگیرید و وزن آن را در سبد دارایی خود مشخص کنید. صندوق‌های سرمایه‌گذاری برای انواع اهداف سرمایه‌گذاری شما از قبیل استفاده از یک درآمد ثابت ماهانه، سرمایه‌گذاری در بازار سهام یا حتی سرمایه‌گذاری در بازار طلا ایجاد شده‌اند. اگر مطمئن نیستید که چند درصد از دارایی خود را به هر طبقه اختصاص دهید، ابتدا باید با انواع صندوق های سرمایه گذاری و محل سرمایه‌گذاری هر کدام از آنها آشنا شوید.

انتخاب ETF مناسب

وقت آن است که عمیق تر وارد فیلترهایی شوید که به شما کمک می کند یک ETF متناسب با اهدافتان انتخاب کنید. عوامل مختلفی در انتخاب ETF نقش دارند. با توجه به نیازهای فردی خود ، باید در مورد این که کدام ETF ها متناسب با ساختار سرمایه‌گذاری شما هست و چگونه می خواهید معیارهای فردی را اولویت بندی کنید ، تصمیم بگیرید.

معیارهای عینی انتخاب:

کم‌هزینه‌ترین راه برای سرمایه‌گذاری

یکی از مزایای بزرگ ETFها هزینه کم آنها در مقایسه با سایر سرمایه‌گذاری‌ها مانند سبدگردانی اختصاصی است. هرچند در اکثر کشورها هزینه‌های جاری صندوق در میزان بازدهی ایجاد شده برای سرمایه‌گذاران موثر است، خوشبختانه در ایران، از سمت سازمان بورس و اوراق بهادار تعرفه ها و کارمزد پایینی برای مدیران این نوع صندوق‌ها در نظر گرفته شده است و عموما میزان این کارمزد فارغ از میزان هزینه‌کرد صندوق برای تمامی صندوق‌ها یکسان است. لذا این مورد می‌تواند در انتخاب شما بی‌تاثیر باشد.

اندازه صندوق

اولین مورد برای انتخاب صندوق میزان دارایی‌های موجود در آن می‌باشد. حجم صندوق از یک طرف نشان دهنده اعتماد سایر سرمایه‌گذاران و به خصوص نگاه مناسب متخصصان بازار سرمایه است و از طرفی نیز حجم بالاتر صندوق می‌تواند باعث قدرت بیشتر مدیران صندوق در انتخاب ابزارهای سرمایه‌گذاری مختلف شود. در حال حاضر صندوق سرمایه گذاری قابل معامله کمند بزرگترین صندوق قابل معامله کشور است.

عمر صندوق

هنگامی که ETFها سابقه قابل قبولی را ایجاد کردند، می‌توانید آنها را بهتر مقایسه کنید. شما به حداقل داده‌های عملکرد یک سال نیاز بتوانید صندوق مورد نظر را ارزیابی کنید حال این داده‌ها هر چه بیشتر باشند ارزیابی شما دقیق‌تر است. علاوه بر این، اگر ETF سابقه داشته باشد، می‌توانید شرایط آن را بهتر ارزیابی کنید. ETFهایی که به تازگی راه‌اندازی شده‌اند معمولاً حجم صندوق نسبتاً کمی دارند. در چنین مواردی، اغلب مشخص نیست که آیا ETF فقط به دلیل مدت زمان کوتاه حجم کمی دارد یا این که در بین سرمایه‌گذاران تقاضا ندارد. اگر مورد دوم باشد، گزینه مناسبی برای خرید نیست. در میان صندوق‌های قابل معامله در سهام، صندوق سرمایه گذاری سپهر کاریزما با نماد کاریس، قدیمی‌ترین صندوق سرمایه‌گذاری قابل معامله در سهام کشور است.

بازدهی صندوق‌های سرمایه‌گذاری

بازدهی صندوق‌های سرمایه‌گذاری یکی از عوامل مهم در انتخاب صندوق مناسب است. با بررسی و مرور داده‌های تاریخی در بازه‌های زمانی مختلف، شما می‌توانید مقایسه مفیدی از صندوق‌های مختلف داشته باشید.

چنین مقایسه‌هایی فقط مربوط به گذشته است. عملکرد آینده ممکن است متفاوت باشد. به عنوان مثال، ممکن است یک ETF به تازگی تصمیم مناسبی در چیدمان سبد سرمایه‌گذاری خود گرفته باشد، که چنین موردی تأثیر بسیار زیادی بر عملکرد آینده ETF خواهد داشت.

هزینه‌های معاملاتی

هنگام خرید صندوق‌های ETF ، مثل خرید و فروش سهام کارمزد معاملاتی از شما کسر می‌شود. در این مورد، در ایران، این هزینه صرفا هزینه‌ای است که در زمان خرید و فروش واحدهای صندوق، به عنوان هزینه‌های کارگزاری از شما کسر می‌شود. این هزینه، عموما هزینه زیادی نیست و این هزینه برای همه صندوق‌ها و از طریق همه کارگزاری‌ها هزینه یکسانی است و لذا نمی‌تواند تاثیری در انتخاب صندوق برای شما داشته باشد. علاوه بر هزینه سفارش ، فاصله بین قیمت خرید و فروش نیز باید در نظر گرفته شود. میزان بالا بودن این اختلاف بستگی به نقدشوندگی ETF مورد معامله دارد. این نقدشوندگی زمانی ایجاد می‌شود که بازارگردان صندوق به خوبی بتواند جلوی هیجانات قیمتی را بگیرد و فاصله چندانی بین قیمت روز صندوق با nav ایجاد نشود.

معیارهای انتخاب ذهنی

علاوه بر این موارد ، عواملی نیز وجود دارد که ارزیابی آنها ذهنی است. در این معیارها، مطلوب بودن یا نبودن ویژگی ETF بستگی به نیازها و ترجیحات شخصی شما دارد. باز هم، بسته به موقعیت شخصی شما، معیارهای ETF زیر را می‌توان در اولویت بسیار بالایی قرار داد یا حتی در صورت لزوم به طور کامل نادیده گرفت.

استفاده از سود

برخی از صندوق‌های قابل معامله به صورت دوره‌ای سود پرداخت می‌کنند. این سود پرداختی به حساب بانکی شما که در کارگزاری ثبت کرده‌اید واریز می‌شود. بنابراین می‌توانید آن را خرج کرده یا به دلخواه خود سرمایه‌گذاری مجدد کنید.

صندوق‌هایی نیز وجود دارند که به طور خودکار دوباره سود شما را در همان صندوق سرمایه‌گذاری می‌کند. این امر ارزش سهام ETF شما را افزایش می‌دهد و در هزینه‌های معامله صرفه‌جویی می‌کند و ارزش سرمایه‌گذاری شما را در طول زمان با استفاده از اثر مرکب افزایش می‌دهد.

مدیریت ETF

نشان یک ارائه دهنده خوب صندوق‌های ETF نحوه برخورد با مشتریان خود است، بنابراین مراقب باشید: ارائه واضح اطلاعات مهم، دسترسی آسان به جزئیات محصول، اسناد و داده‌ها در وب‌سایت آنها اطلاعات کلیدی که به طور مرتب به روز می‌شوند از نشانه های یک مدیریت خوب برای صندوق‌هاست. البته همانطور که در مورد حجم صندوق که نشانه اعتماد سایر سرمایه‌گذاران و اعتبار آن نزد سایر افراد و عمر خود صندوق که نشان از تجربه گردانندگان صندوق است؛ تجربه، اعتماد و اعتبار نهاد مدیریت دارایی که مدیریت صندوق مورد نظر شما را مدیریت می‌کند نیز بسیار مهم است.

سود صندوق سرمایه گذاری بانک صادرات و کسب اطلاعات اولیه

افراد زیادی به دلایلی مثل نداشتن وقت کافی یا به علت نداشتن اطلاعات درست و کافی در مورد فرصت ها و مزیت های سرمایه گذاری تصور می کنند که تنها راه برای پس انداز کردن پول خود، فقط بانک است به همین خاطر کسب بازده های بیشتر را از خود صلب می کنند. در این مقاله شما را با صندوق سرمایه گذاری بانک صادرات آشنا می کنیم.

یکی از مواردی که این فرصت را به سرمایه گذاران می دهد صندوق های سرمایه گذاری در بانک های متفاوت است. این صندوق ها به افراد این امکان را می دهد تا افرادی که قصد دارد به طور غیر مستقیم در مواردی مثل بورس سرمایه گذاری کنند یا زمان لازم و کافی برای سرمایه گذاری به صورت مستقیم را ندارند، مناسب باشد.

با استفاده از این صندوق ها شخص سرمایه گذار به بازدهی بالاتری نسبت به سود بانکی می رسد. یک صندوق سرمایه گذاری، شامل سهام، اوراق مشارکت و اوراق بهادار خواهد بود. بر اساس قانون اوراق جمهوری اسلامی ایران صندوق های سرمایه گذاری نهاد های مالی هستند که فعالیت اصلی آن ها سرمایه گذاری در اوراق بهادار خواهد بود و سرمایه گذاران در سود و زیان صندوق سرمایه گذاری شده شریک هستند.

صندوق سرمایه گذاری بانک صادرات چیست؟

صندوق سرمایه گذاری بانک صادرات یکی از اولین صندوق های سرمایه گذاری مشترک تاسیس شده در بازار سرمایه بود که یکی از پیشگامان در بحث مربوط به سرمایه گذاری است و دائما در مدت زمان فعالیت خود با به کارگیری مدیران حرفه ای بازده مناسبی را نصیب سرمایه گذاران می کند.

در بیست سال اخیر صندوق های سرمایه گذاری مشترک قابل توجه بسیاری از سرمایه گذاران قرار گرفته و مورد استقبال واقع شده اند به همین علت در سراسر دنیا صندوق هایی را به جهت سرمایه گذاری در اشکال و روش های گوناگون ایجاد شده اند که ابزاری مفید و کارآمد برای سرمایه گذاران در سرمایه گذاری در اوراق بهادار خواهد بود. صندوق سرمایه گذاری صادرات ایران به دو دسته سپهر اول و بازار گردانی اختصاصی تقسیم می شود.

سپهر اول صندوق سرمایه گذاری است که نسبت به صندوق های دیگر بانک اندازه ای بزرگ تری دارد و تحت مدیریت شرکت است و یک صندوقی کارآمد برای سرمایه گذاران در سرمایه گذاری در اوراق بهادار خواهد بود. صندوق بازار گردانی اختصاصی صندوقی است که در جهت حمایت کردن و بازار سازی و بازار گردانی سهام در بانک صادرات ایران در بازار های اوراق و بورس زیر نظر مدیریت شرکت ساخته شده و به فعالیت پرداخته است. نوعی از صندوق های سرمایه گذاری بانک صادرات ایران وجود دارند که وجوه دریافت شده از متقاضیان را در سهام شرکت هایی که در بورس اوراق بهادار پذیرفته شده اند سرمایه گذاری می کنند و بر اساس الزامات سازمان بورس و اوراق بهادار کشور این صندوق ها حداقل ۷۰ درصد از دارایی خود را در سهام سرمایه گذاری می کنند.

به علاوه نوع دیگری از صندوق سرمایه گذاری بانک صادرات وجود دارد که با درآمدی ثابت موظف به سرمایه گذاری حداقل ۷۵ درصد از دارایی های خود در اوراق بهادار خواهد بود که برای سرمایه گذار هایی که ریسک کمتری را ترجیح می دهند این نوع صندوق ها مناسب است.

صندوق سرمایه گذاری بانک صادرات معتبر است؟

همانطور که در ابتدای گزارش آورده شد صندوق سرمایه گذاری صادرات ایران جزو سومین شرکت های اولیه تاسیس شده در بازار بورس و اوراق بهادار بوده است و یکی از پیشگامان در عرصه خود.

بانک صادرات ایران در حال حاضر ۲۳۱۷ شعبه در داخل کشور و ۲۳ شعبه در خارج کشور داشته است که حدود ۲۷۲۰۶ کارمند در آن مشغول به کار هستند. یکی از وظایف این بانک ایجاد صندوق هایی برای شرکت در بورس و اوراق بهادار برای متقاضیان سرمایه گذاری است. این صندوق ها به عنوان یکی از شرکت هایی که مشمول اصل ۴۴ قانون اساسی جمهوری اسلامی ایران است عرضه شد. این بانک هفتمین بانک و چهارصد و پنجاهمین شرکتی است که در بورس اوراق بهادار پذیرفته شده است و در اولین عرضه خود حدود یک میلیارد و هشت میلیون سهم که هر کدام معادل ۶ درصد از سهام این بانک است در بازار بورس عرضه کرد.

همچنین صندوق مالی سپهر صادرات که در بالا به آن اشاره شد یکی از مهم ترین شرکت هایی بوده است که زیر مجموعه بانک صادرات ایران و بازار گردان اصلی سهام در بورس اوراق بهادار تهران است. بانک صادرات ایران حدودا بیشتر از سهام این شرکت یعنی حدودا بیش از ۹۹ درصد از سهام را در اختیار دارد.

به علاوه صندوق مالی سپهر صادرات با عرضه سهام بانک صادرات ایران در سال ۱۳۹۳ در بورس تهران و به تصویب رسیدن قانون خروج بانک ها از بنگاه داری به عنوان نهادی اختصاصی در بازار اوراق بهادار به ثبت رسید. و در زمینه هایی مانند سرمایه گذاری و مشارکت کردن در تاسیس شرکت و راه اندازی شرکت ها و مجتمع ها و همچنین طرح های تولیدی، بازرگانی، صنعتی ، خدمات و حمل و نقل فعالیت می کند. همچنین صندوق مالی سپهر سهام دار ۱۴ درصد از بیمه سرمد و ۴۹ درصد هلدینگ انرژی سپهر و چندین شرکت دیگر است.

صندوق سرمایه گذاری بانک صادرات etf

صندوق etf سرمایه گذاری بانک صادرات یکی از صندوق های سرمایه گذاری است که این امکان را به متقاضیان سرمایه گذار می دهد که امکان خرید و فروش به عنوان دارایی وجود داشته باشد. در واقع این صندوق مانند سهام عادی موجود در بورس قابل فروش هستند.

ETF مخفف کلمه Exchange traded fund است و روش آن به این صورت است که با خرید هر واحدی از این صندوق دارایی شما سرمایه گذاری شده و برای به دست آوردن سود ذخیره می شود. ETF ارائه شده در بورس تهران ترکیبی از سهام دولت مربوط به بانک های ملت، تجارت و صادرات است. این صندوق سرمایه گذاری واسطه های مالی هستند که دارایی متقاضیان و شرکت های متقاضی را جمع آوری می کنند و در سبد اوراق بهادار سرمایه گذاری می کنند.

متقاضیانی که این سهام را خریداری می کنند همان سهامداران هستند و مبلغ حاصل از سرمایه گذاری افراد در این صندوق ها به این افراد این امکان را می دهد تا بتوانند اوراق بهاداری مانند سهام و یا اوراق بدهی را خریداری کنند. این صندوق ها به دو روش سرمایه گذار را به سود مورد نظر خود می رسانند: دریافت سود تقسیمی و افزایش ارزش خود اوراق. به علاوه واحد های این صندوق ها به طور مداوم در طول شبانه روز مانند سهام در بازار معامله می شوند و در زمان هایی و بازار باز است می توان اقدام به خرید و فروش چند واحد از سهام مرتبط با صندوق خود بکنند. هم چنین این صندوق ها کم هزینه تر هستند.

صندوق سرمایه گذاری بانک توسعه صادرات

صندوق سرمایه‌ گذاری بانک توسعه صادرات در تاریخ بیستم فروردین ماه سال هزار و سیصد و نود از طرف سازمان بورس و اوراق بهادار (سبا) توانست مجوزی دریافت کند تا به عنوان صندوق سرمایه گذاری در بازار بورس و اوراق بهادار طبق موضوع بند ٢٠ ماده ١ قانون بازار اوراق بهادار مصوب آذر ماه سال ١٣٨٤ ، فعالیت خود را آغاز کند. صندوق توسعه صادرات با شماره 10864 نزد سبا به ثبت رسیده است. عملکرد این صندوق بر طبق اساسنامه در چارچوب قوانین و مقررات مربوط به صندوق توسعه بانک ها است.

فعالیت این صندوق تحت نظارت سبا یعنی همان سازمان بورس و اوراق بهادار انجام شده است و مسئول صندوق نیز به طور دائمی و همیشگی فعالیت آن را زیر نظر دارد. مدیریت دارایی های صندوق شامل سهام شرکت های پذیرفته شده در بورس است، و توسط مدیر سرمایه گذاری صندوق کنترل می شود. سرمایه گذاران در صورت سرمایه گذاری در این صندوق توسعه از آن گواهی سرمایه گذاری دریافت خواهند کرد. صدور واحد سرمایه گذاری و باطل کردن آنها مطابق با ارزش خالص دارایی های روز بعد از ارایه درخواست انجام می شود و همچنین ضامن صندوق پرداخت دارایی و اموال سرمایه گذران حداکثر ٧ روز پس از ارائه درخواست ابطال را ضمانت کرده است.

صندوق سرمایه گذاری همیان بانک صادرات

صندوق سپرده سرمایه‌ گذاری همیان در تاریخ ششم مرداد ماه سال هزار و سیصد و نود و سه توانست از سمت سازمان بورس و اوراق بهادار (سبا) مجوزی دریافت کند تا به عنوان صندوق سرمایه گذاری موضوع بند ٢٠ ماده ١ قانون بازار اوراق بهادار مصوب آذر ماه سال ١٣٨٤ ، بتواند فعالیت خود را به عنوان صندوق سرمایه گذاری همیان آغاز کند. این صندوق با شماره 11273 نزد سازمان بورس و اوراق بهادار به ثبت رسیده شد. فعالیت این صندوق تحت نظارت سبا انجام می شود و مسئول صندوق نیز به طور دائم فعالیت صندوق سپرده همیان را زیر نظر دارد.

مدیریت اموال صندوق که اکثرا شامل سهام شرکت های پذیرفته شده در سبا می شود، توسط مدیر سرمایه گذاری صندوق انجام می پذیرد. سرمایه گذاران در صورت سرمایه گذاری در این صندوق گواهی سرمایه گذاری سپرده خود را نیز دریافت می کنند. صدور گواهی واحد سرمایه گذاری و باطل کردن آن گواهی هم بر اساس ارزش خالص اموال و دارایی های شخص روز بعد از ارایه شدن درخواست صورت خواهد گرفت.

سود صندوق سرمایه گذاری بانک صادرات

سود صندوق های سرمایه گذاری به دو روش در اختیار سرمایه گذاران قرار می گیرد؛ پرداخت نقدی دوره ای و سودی که از افزایش قیمت واحد های صندوق حاصل می شود. در روش پرداخت نقدی دوره های پرداخت مشخص می شود مثلا پرداخت ماهانه مثل یک ماهه، سه ماهه و شش ماهه یا حتی روزانه. در این شرایط مدیر وظیفه دارد که در دو روز کاری در پایان هر دوره ای سوده حاصله را به حساب سهام دار واریز کند.

پرداخت های نقدی بیشتر در صندوق هایی که درآمد ثابتی دارند وجود دارد که این صندوق ها برای متقاضیان ریسک کمتری دارد و مناسب تر است. صندوق هایی که درآمد ثابتی هستند بیشتر به سپرده های بانکی شباهت دارند. پس از اینکه سود نقدی واریز شد، ارزش واحد ها به قیمت پایه بر می گردد اما صندوق هایی که در سهام سرمایه گذاری می کنند مانند صندوق سپرده صادرات معمولا به صورت نقدی پرداخت نمی شود.

در بین این صندوق ها دو مورد تقسیم سود ماهانه وجود دارد و قیمت سهام نوسانی است و مدیر صندوق نمی تواند درمورد سود ان نظر قطعی بدهد. سود سرمایه گذاری در این صندوق ها معمولا از طریق افزایش قیمت سهام و واحد ها به دست می آید. در پایان هر دوره با مشخص شدن سود سرمایه گذار می تواند با فروش سود به صورت نقدی آن را دریافت کند و یا می تواند سود را نفروشد و سود بیشتری به دست بیاورد.

پذیره نویسی صندوق های سرمایه گذاری

پذیره نویسی برای تامین مالی آسان تر شرکت های سهامی عام مثل صادرات انجام می پذیرد. برای صندوق هایی که قصد حضور در بازار سرمایه را دارند، تامین مالی شرکت توسط پذیره نویس و حضور و قدرت صندوق را تا حدی تضمین می کند به عبارتی پیوند دهنده بخش تقاضای منابع مالی و عرضه منابع شخص پذیره نویس خواهد بود. طبق تبصره یک ماده ۲۳ قانون سازمان اوراق بهادار مدت زمان پذیره نویسی ۳۰ روز است و بانک صادرات اعلام کرده است که سرمایه گذاری قابل معامله در بورس با ۲۰ درصد تخفیف انجام می پذیرد.

برای انجام پذیره نویسی باید طرح آن تهیه بشود و به امضای همه موسسان صندوق برسد در مرحله بعدی باید این طرح تهیه شده به اداره ثبت شرکت ها در تهران یا شهرستان مورد نظر به دایره ثبت شرکت ها یا در صورت نبود آن به اداره ثبت اسناد و املاک تحویل داده بشود. اگر نیاز بود پذیره نویس باید اظهار نامه و اساسنامه شرکت را هم به مرجع ثبت شرکت ها و صندوق ها تحویل بدهد.

ثبت نام در صندوق سرمایه گذاری بانک صادرات

برای ثبت نام ابتدا باید شخص متقاضی نام و نام خانوادگی، شماره ملی و تاریخ تولد و نام پدر، کد پستی و شماره همراه خود را با مراجعه به بانک صادرات ارائه دهد ولی اگر شخص تمایل به ثبت نام غیر حضوری دارد باید به کارگزاری های آنلاین بورس، از طریق سایت بانک صادرات، همراه بانک صاپ و یا همراه بانک صادرات اقدام به تکمیل اطلاعات کند هم چنین داشتن کد بورسی برای پذیره نویسی الزامی نیست اما برای انجام دادن معاملات طی ماه های بعد لازم است و می تواند با ثبت نام در سجام کد بورسی را دریافت کنید.

خرید صندوق سرمایه گذاری

برای خرید واحد های صندوق سرمایه گذاری توسط سرمایه گذاران، متقاضی ابتدا باید به سایت بانک صادرات مراجعه کند و ثبت نام اولیه را انجام بدهد برای شروع ابتدا فرد باید به مراکزی که توسط صندوق صادرات تایید شده مثل صاپ مراجعه کند و مدارک هویتی خود را ارائه دهد سپس احراز هویت انجام دهد و فرم های مربوطه را پر کند، برای خرید و فروش در واحد های صندوق های سرمایه گذاری حتما افراد باید کد بورسی داشته باشند. معرفی معرفی صندوق سرمایه گذاری بانک ایران زمین را هم به عنوان مقاله مشابه بخوانید.

بهترین سرمایه گذاری در 8 ماه اول سال 99

سپرده های بانکی همیشه به عنوان یک سرمایه گذاری بدون ریسک با بازدهی کم در نظر گرفته می‌شود. تا زمانی که این بازدهی کمتر از نرخ تورم باشد عملا این سرمایه گذاری منجر به کاهش ارزش دارایی خواهد شد ولی در مواقعی که نرخ سود بانکی بیشتر از تورم باشد، می‌تواند تضمین کننده رشد ارزش دارایی بدون هرگونه ریسکی باشد. با در نظر گرفتن نرخ سود سپرده گذاری بلند مدت، معادل 18 درصد سالیانه، این سپرده گذاری در هر ماه 1.5 درصد بازدهی نصیب سپرده‌گذار خواهد کرد. این به معنای سود 15 هزار تومانی به ازای هر یک میلیون تومان سپرده است و این سرمایه گذاری در 8 ماه گذشته جمعا 120 هزار تومان به ازای هر یک میلیون تومان سود دهی داشته است.

صندوق های سرمایه گذاری

در صورتی که به دنبال بیشترین سود، بدون ریسک باشید تنها گزینه‌ی شما سپرده‌های بانکی است. اما گاهی افراد حاضرند تا برای دستیابی به سود بیشتر کمی ریسک کنند. در این شرایط با توجه به میزان ریسک پذیری، بازارهای مالی مختلفی به آن‌ها پیشنهاد می‌شود. اما در صورتی که تجربه فعالیت در این بازارها یا وقت کافی برای بررسی و معامله در آن‌ها را ندارید، یکی از بهترین پیشنهادها استفاده از صندوق‌های سرمایه گذاری است.

صندوق های سرمایه گذاری چند مزیت عمده دارند که مهم ترین آن‌ها قرار گرفتن سرمایه‌ی افراد نا آشنا به بازار، در دستان افراد با تجربه است. این امر منجر به کاهش چشمگیر ریسک سرمایه گذاری می گردد. علاوه بر آن با تجمیع دارایی افراد مختلف عملا هزینه های مربوط به مدیریت سرمایه بین همه تقسیم می‌شود و در نتیجه این فرآیند با هزینه کمتری برای هر شخص صورت می‌پذیرد. اما همه صندوق ها عملکرد یکسانی ندارند و باید بر اساس سوابق مدیران صندوق و عملکرد گذشته آن‌ها در مورد سرمایه گذاری تصمیم گیری کرد.

صندوق های سرمایه گذاری بر اساس نوع سرمایه گذاری(از نظر سرمایه گذاری در سهام، اوراق و …) به چند دسته تقسیم می‌شوند که سه مورد از پرکاربردترین‌های آن شامل صندوق های درآمد ثابت، مختلط و سهامی هستند.

در این دسته بندی با افزایش سهم سهام، در سبد سرمایه گذاری صندوق، ریسک آن و به طبع احتمال افزایش سود و ضرر بیشتر می‌شود. جدول زیر به صورت خلاصه شده عملکرد این سه دسته را در بازه های زمانی مختلف نشان می‌دهد.

این جدول به خوبی نشان می دهد که با افزایش ریسک، میزان سود و زیان در بازه های زمانی مختلف چقدر تغییر می‌کند. همچنین به شما کمک میکند تا دید بهتری در زمینه نوع عملکرد هر دسته داشته باشید. در ادامه به بررسی برترین های هر گروه از این صندوق ها خواهیم پرداخت.

صندوق های سرمایه گذاری با درآمد ثابت

این دسته از صندوق ها معمولا درصد کمی از سرمایه خود را جهت سرمایه گذاری در سهام صرف می‌کنند و بیشتر به خرید اوراق بانکی و دولتی می‌پردازند. به همین دلیل عموما سود دهی آن ها نزدیک به سود سپرده‌های بانکی یا کمی بیشتر از آن است. در یک سال اخیر با افزایش سود دهی بازار سرمایه، این صندوق ها هم کمی بیشتر در این بخش سرمایه گذاری کرده‌اند که نتیجه آن اختلاف چشم گیر بین سود آن ها و سود سپرده های بانکی بوده است. البته در چند ماه اخیر با اصلاح بازار این صندوق‌ها هم با کاهش سودآوری مواجه شدند و حتی در برخی موارد زیان کردند! اتفاقی که معمولا با توجه به ریسک گریز بودن آن‌ها دور از انتظار است.

در نمودار زیر می‌توانید عملکرد ده صندوق سرمایه گذاری با در آمد ثابت برتر، طی 8 ماه گذشته را مشاهده کنید.

میانگین بازدهی این صندوق ها در 8 ماه گذشته، حدود 40 درصد بوده است. اگر به گزارش قبلی در این مورد توجه کنید، این میانگین در 5 ماه نخست امسال هم معادل همین عدد بوده است و اکثر صندوق های این لیست تنها چند درصد از بازدهی خود را از دست داده اند. این موضوع به خوبی نشان می‌دهد که عملا در سه ماه گذشته این صندوق‌ها رشدی نداشته‌اند و اصلاح بازار سرمایه منجر به کاهش سود آوری آن‌ها شده است.

صندوق سرمایه گذاری مختلط

برای افرادی که نه ریسک پذیری بالایی دارند و نه به سودهای کم قانع هستند دسته خاصی از صندوق‌ها تحت عنوان صندوق سرمایه‌گذاری مختلط در نظر گرفته شده است. این صندوق ها با افزایش سهم سهام در پورتفو سرمایه‌گذاری و استفاده از اوراق و سپرده‌های بانکی به عنوان عامل کاهش ریسک؛ تعادل نسبی بین ریسک و سود ایجاد کرده‌اند. در ادامه می‌توانید عملکرد برترین صندوق های مختلط در 8 ماه نخست امسال را مشاهده کنید.

میانگین عملکرد این صندوق ها در بازه ذکر شده معادل 104.6 درصد بوده است که 42 درصد کمتر از اعداد ثبت شده در 5 ماه نخست امسال است. این موضوع به خوبی تاثیر افزایش ریسک بر سود دهی را نشان می دهد.

صندوق های سرمایه گذاری در سهام

این دسته از صندوق‌ها برای پاسخگویی به نیازهای افرادی طراحی شده اند که به دنبال حداکثر سود هستند و حاضرند در برابر؛ ریسک بالایی را تحمل کنند. صندوق های سهامی معمولا بیش از 70 درصد از سرمایه خود را در سهام سرمایه گذاری می‌کنند که نتیجه آن عموما سودی بیشتر از میانگین سود صندوق‌های مختلط است و معمولا عملکرد این صندوق ها شباهت زیادی به شاخص کل بورس دارد. در نمودار زیر می‌توانید عملکرد ده صندوق سهامی برتر را در 8 ماه نخست امسال ببینید.

میانگین عملکرد این صندوق ها تقریبا 202 درصد بوده است که نشان دهنده افت 67 واحدی نسبت به اعداد ثبت شده در 5 ماه نخست امسال می باشد.

با در نظر گرفتن این موضوع که این صندوق ها برترین های هر دسته بوده‌اند و در صورت استفاده از سایر گزینه ها احتمالا سود کمتری نصیب شما می‌شد، استفاده از این سبد سرمایه گذاری می توانسته برای شما سود حدودا 115 درصدی در پی داشته باشد. این سود به معنای 1،150،000 تومان سود در ازای 1 میلیون تومان سرمایه گذاری در سبدی از صندوق های ذکر شده است.

البته فراموش نکنید که ورود به این صندوق ها (خصوصا صندوق های سهامی و مختلط) در روزهای اوج بازار در تیر و مرداد ماه، نه تنها سودی برای شما نداشته که احتمالا منجر به زیان هم شده است. د رنتیجه برای ورود به یک موقعیت سرمایه گذاری حتما به دنبال شرایط مناسب و پیدا کردن بهترین زمان باشید و بدون بررسی کامل این کار را انجام ندهید.

بورس تهران در ماه های ابتدایی سال 99 روزهای پر رونقی داشت. این بازار که به تازگی با هجوم سهامداران و ورود پول آن ها مواجه شده بود، با رشد پر سرعتِ خود سقف های تاریخی را یکی بعد از دیگری نابود کرد اما…

با شروع مرداد ماه ورق برگشت و بازار روی دیگر خود را نشان داد. اینبار بورس تهران استارت یکی از پر سرعت ترین و عمیق ترین اصلاح‌های تاریخی خود را زده بود. این بازار که در 5 ماه اول امسال کمی بیش از 300 درصد رشد کرده بود و به شاخص 2 میلیون 100 هزار واحدی دست پیدا کرده بود، طی سه ماه 42 درصد افت کرد و به شاخص 1 میلیون و 200 هزار واحدی رسید.

این اصلاح از نظر سرعت و عمق در تاریخ بورس تهران کم سابقه بوده است. حالا با توجه به عمق اصلاح و رشد 13 درصدی شاخص کل در دو هفته آخر آبان، تحلیلگران خود را برای سناریوهای پایان اصلاح آماده می‌کنند، هر چند که هنوز روند این شاخص نزولی در نظر گرفته می‌شود و تاییدی بر پایان اصلاح ثبت نشده است.

اما اگر این روند نزولی تمام شده باشد، می‌توان مثل روزهای قبل از اصلاح وارد آن شد؟ خیر؛ روند بازار دیگر مثل قبل نخواهد بود و از این به بعد موقع خرید سهام باید دقت خیلی زیادی کرد. علاوه بر آن مدیریت سرمایه در این شرایط باید با دقت چند برابری رعایت شود.

سرمایه گذاران بورس تهران، درصورتی که در روزهای ابتدایی امسال، سبد سهامی مشابه با شاخص کل تشکیل داده باشند تا پایان آبان ماه حدودا 163 درصد سود کرده اند و در ازای هر یک میلیون تومان سرمایه گذاری، 1،630،000 هزار تومان سود برده اند.

دلار

در سال 99 بازار ارزهای خارجی نوسانات زیادی داشت که آخرین آن‌ها افت شدید دلار، همزمان با اعلام نتایج اولیه انتخابات آمریکا و افزایش احتمال برد بایدن بود. این نوسانات در 8 ماه نخست امسال باعث شد تا دلار به عنوان یکی از شناخته شده ترین ارزهای خارجی در بازار آزاد برای روزهایی حتی بیش از دو برابر نرخ های عید را تجربه کند و به رشد 114 درصدی برسد. در حال حاضر این ارز در بازار آزاد، با اختلاف 73 درصدی نسبت به قیمت اول فروردین، در کانال 25 هزار تومان در حال داد و ستد است. نمودار زیر تغییرات قیمت دلار را در بازه ذکر شده نشان می‌دهد.

در نتیجه اگر از شرایط قانونی مربوط به نگهداری و خرید و فروش ارز صرف نظر کنیم، سرمایه گذاران این حوزه در 8 ماه نخست امسال نزدیک به 73 درصد سود برده‌اند که به معنای 730هزار تومان در ازای هر یک میلیون تومان بوده است.

طلا و سکه

طلا و مشتقات آن از قبیل سکه، آبشده و امثال آن در بازارهای داخلی بر اساس قیمت جهانی اونس طلا و قیمت دلار داخلی قیمت گذاری می‌شوند. در نتیجه برای بررسی عملکرد این فلز گرانبها باید به سراغ این دو عامل برویم.

وضعیت دلار همانطور که ذکر شد در بازه مورد بحث صعودی بوده اما قیمت‌های جهانی چطور؟ اونس جهانی طلا در ابتدای سال 99 کار خود را با حدود 1620 دلار شروع کرد اما به تدریج با توجه به افزایش رکود ناشی از بحران کرونا در سراسر دنیا، افزایش نگرانی‌های اقتصادی و افزایش تورم جهانی، تقاضا برای طلا به عنوان یک سرمایه‌گذاری امن افزایش پیداکرد و در نهایت باعث شد تا شاهد شکسته شدن سقف تاریخی قیمت و رسیدن به عدد 2075 دلار به ازای هر اونس طلا باشیم.

اما بعد از رسیدن به این اعداد قیمت‌های جهانی وارد فاز اصلاحی شدند و در حال حاضر بعد از گذشت نزدیک به 3 و نیم ماه از ثبت این رکورد، همچنان قیمت انس جهانی در حال درجا زدن در محدوده 1870 دلار است.

از مهمترین عواملی که در ماه‌های اخیر باعث تغییر قیمت طلا شد، نتایج انتخابات آمریکا و انتخاب بایدن همراه با انتشار اخبار مربوط به نتایج مطلوب واکسن‌های کرونا بود.

این اخبار منجر به کاهش 5.5 درصدی قیمت (حدود 105 دلار در هر انس) شده است. اما قیمت طلای داخل که وابسته به تغییرات کلیه این عوامل در کنار قیمت دلار است، تنها همراه با دلار به نتایج انتخابات آمریکا واکنش نشان داد. هر چند که در ادامه با افزایش قیمت دلار مجددا کمی بالارفت و در حال حاضر در محدوده هر گرم، یک میلیون و 114 هزار بهترین زمان خرید بر اساس نوع صندوق تومان در حال نوسان است. این محدوده می‌تواند برای قیمت داخلی این فلز گرانبها به عنوان یک محدوده حمایتی تلقی شود و باید دید که واکنش بازار به این اعداد چگونه خواهد بود.

در صورتی که شما در شروع سال 99به عنوان یک سرمایه گذاری مقداری طلای 18 عیار خریداری کرده باشید، تا کنون نزدیک به 82 درصد (معادل 820 هزار تومان در ازای هر یک میلیون تومان سرمایه گذاری) سود کرده‌اید.

ارزهای دیجیتال

بازار ارزهای دیجیتال یکی از نوپا ترین بازارهای مالی است که با ظهور بیت کوین، حدودا ده سال قبل کار خود را شروع کرده است. این بازار با وجود عمر بسیار کوتاه، توانسته طیف وسیعی از سرمایه گذاران را به خود جذب کند. البته با گذشت زمان، تعداد بسیار زیادی از آلتکوین ها ایجاد شده‌اند که در نتیجه سرمایه گذاری در این بازار به یک چالش جدید تبدیل شده است. بیت کوین بزرگترین رمز ارز این بازار است و در نتیجه تاثیر بسیاری بر کلیت آن دارد. در نمودار زیر می‌توانید آخرین تغییرات قیمت بیت کوین را بر اساس قیمت دلار بهترین زمان خرید بر اساس نوع صندوق مشاهده کنید.

در صورت تمایل به سرمایه گذاری در این بازار، حتما قبل از هراقدامی در مورد قوانین مربوط به آن و روش‌های سرمایه گذاری مطالعه کافی داشته باشید، چرا که سرمایه گذاری در این بازار درست مثل هر بازار دیگری که در این مقاله بررسی شده است، ریسک های مخصوص به خود را دارد. در ادامه لیست 10 رمز ارز برتر از نظر حجم بازار و مقایسه بازدهی آن ها در 8 ماه نخست امسال ارائه شده است.

میانگین بازدهی در رمزارزهای ارائه شده حدودا 170 درصد (یا به عبارتی 170 دلار در ازای هر 100 دلار سرمایه گذاری) است، البته این تنها بخش دلاری آن است!

یکی از تفاوت های خرید دارایی هایی مثل ارزهای دیجیتال، انجام معاملات بر حسب دلار است. این موضوع باعث شده تا در کشورهایی که روند قیمت دلار افزایشی است، سرمایه گذاران علاوه بر کسب سود از نوسانات ارز دیجیتال مورد نظر، از رشد قیمت دلار هم سود ببرند. در این مورد میانگین سود ریالی برای خرید این ارزهای دیجیتال 367 درصد بوده است! و این به معنای سود 3،670،000 تومانی به ازای یک میلیون تومان سرمایه گذاری است.

مسکن

مسکن همیشه علاوه بر یک دغدغه عمومی، محلی امن برای سرمایه گذاری‌های بلند مدت در نظر گرفته شده است. البته این بازار با توجه به قیمت بالای ساختمان، نیاز به خرید یا فروش یک واحد کامل و موانعی از این قبیل نسبت به سایر بازارها نقدشوندگی کمتری دارد و در نتیجه طرفداران خاص خود را پیدا کرده است.

معمولا قیمت مسکن بر اساس میزان عرضه و تقاضا، تغییرات قیمت مصالح، قیمت زمین، هزینه های ساخت و ساز و امثال آن ها تغییر می‌کند، اما این تغییرات در سال اخیر شدت بیشتری پیدا کرد. بر اساس اطلاعات بانک مرکزی که برای آمار معاملات مسکن در شهر تهران ارائه می‌شود، متوسط قیمت هر متر مربع مسکونی از 15.6 میلیون تومان در اسفند 98 به 26.7 میلیون تومان در مهر 99 رسیده است. این به معنای رشد 71 درصدی متوسط قیمت مسکن در این بازه است.

نتیجه نهایی

فرض کنید که براساس روش مدیریت سرمایه خود، در شروع سال 99، سبدی متنوع از انواع سرمایه گذاری‌ها را تهیه کرده باشید. در این شرایط در پایان آبان ماه دارایی‌های شما مطابق با نمودار زیر در هر بخش تغییر کرده است.

این نمودار نشان می‌دهد که بیشترین بازدهی مربوط به ارزهای دیجیتال بوده، چرا که علاوه بر رشد خود این بخش، رشد دلار هم بر آن تاثیر داشته است. در نهایت بازدهی این سبد سرمایه گذاری به 126 درصد رسیده است. این نشان می دهد که در صورت تشکیل یک سبد سرمایه گذاری از این دارایی ها در ابتدای سال 99 تا کنون می توانستیم به ازای هر یک میلیون تومان سرمایه گذاری، حدودا 1،260،000 تومان سود بدست آوریم.

خرید بهترین آموزش بورس (مبانی از صفر تا صد)

– بیش از ۱۱ ساعت آموزش جامع آشنایی کامل با بازار سرمایه به صورت گام به گام و از صفر برای کسانی که هیچ آشنایی قبلی ندارند
– آموزش فوق العاده کاربردی برای تمامی علاقمندان به بازار سرمایه ایران
– مجموعه ای ارزشمند معادل با یک دوره فشرده کارگاه آموزشی بورس !
متشکل از ۲ دوره آموزش مجزا :
* دوره آموزشی جامع ” صفر تا صد مبانی بازار بورس ”
* دوره آموزشی جامع فارسی ” اصول و مبانی سرمایه گذاری در بورس”
– بهترین روش های خرید و فروش سهام برای کسب بیشترین سود
– آموزش خرید و فروش آنلاین سهم ، کار با پنل آنلاین کارگزاری ها و آشنایی با ضروریات سرمایه گذاری در بازار سرمایه
– آموزش روش های تابلوخوانی ، تحلیل بنیادی و بررسی صورتهای مالی شرکتها ، فیلترنویسی و ….
– مطابق با آخرین تغییر و تحولات قوانین بازار بورس

توجه : سری پکیج های آموزشی صفرتاصد بازار بورس در چندین پکیج منتشر شده اند که در ادامه هم هستند و هم پوشانی ندارند ، لذا توصیه میکنیم همگی پکیج های منتشر شده را به مرور ببینید.

– پک شماره دو آموزش تحلیل تکنیکال در بورس

بورس چیست ؟

بورس ، در اصطلاح علم اقتصاد، مکانی است که کار قیمت گذاری و خرید و فروش کالا و اوراق بهادار در آن انجام می‌گیرد و به دو نوع بورس کالا و بورس اوراق بهادار است.
بورس ایران درسال ۱۳۴۶ راه‌اندازی شد. بورس اوراق بهادار یک بازار متشکل سرمایه‌است که در آن سهام شرکتهای خصوصی و دولتی طبق قانون خاصی خرید وفروش می‌شود واز سویی محلی برای جمع‌آوری پس انداز ونقدینگی بخش خصوصی به منظور انجام پروژه‌های سرمایه‌گذاری بلند مدت است و مرجعی است برای مردم که وجوه مازاد خود رابرای سرمایه‌گذاری در شرکت‌ها به کار انداخته و از سود آن به برخوردار شوند.
تأثیر بورس بر اقتصاد
بورس از طریق جذب و به کار انداختن سرمایه‌های راکد، حجم سرمایه‌گذاری در جامعه را بالا می‌برد.
بورس بین عرضه کنندگان و تقاضاکنندگان سرمایه ارتباط برقرار می‌کند و معاملات بازار سرمایه را تنظیم می‌نماید. هم چنین با قیمت گذاری سهام و اوراق بهادار تا حدودی از نوسان شدید قیمت‌ها جلوگیری می‌کند.
بورس مردم را به پس‌انداز تشویق و بدین وسیله باعث به کارگیری پس‌انداز مردم در فعالیت‌های اقتصادی می‌شود. بورس سرمایه لازم برای اجرای پروژه‌های دولتی و خصوصی را فراهم می‌آورد.

دوره آموزشی ” صفر تا صد مبانی بازار بورس ”

در این دوره جدید آموزش بورس قصد داریم شما را با بازار پرسود بورس آشنا کنیم، از معایب و مزایای آن بگوییم و آن را با دیگر روش های سرمایه گذاری مقایسه کنیم.
بعد از بررسی های انجام شده، به روش های ورود به بازار بورس خواهیم پرداخت، انواع کلمات و عبارات تخصصی آن را بررسی خواهیم کرد، انواع روش های تحلیلی آن را مقایسه می کنیم و در نهایت به صورت کاملا عملی و قدم به قدم به انجام معامله در بازار بورس در ساعات آنلاین بازار می پردازیم و نکات آن را به صورت کامل برای شما بیان می کنیم.
طی این دوره سایت های مرتبط با بازار بورس را نیز بررسی خواهیم کرد و قدم هایی را برای آینده ی فعالیت در بازار بورس تعیین خواهیم کرد.

با این اپلیکیشن ساده، هر زبانی رو فقط با روزانه 5 دقیقه گوش دادن، توی 80 روز مثل بلبل حرف بزن! بهترین متد روز، همزمان تقویت حافظه، آموزش تصویری با کمترین قیمت ممکن!

سرفصل ها و دروس دوره آموزشی ” صفر تا صد مبانی بازار بورس ” :

فصل ۱- بورس
۱-۱ تاریخچه بورس
۱-۲ بورس چیست
۱-۳ مزایای ورود به بازار بورس
۱-۴ مزایای ورود به بورس برای شرکت ها
۱-۵ بورس برای چه کسانی مناسب نیست؟
۱-۶ انواع بازارها
۱-۷ سهم چیست؟
۱-۸ انواع بورس در ایران
۱-۹ انواع ارزش سهام در بورس
۱-۱۰ صندوق های سرمایه گذاری
۱-۱۱ صندوق های ETF
۱-۱۲ کارگزاری های بورس
۱-۱۳ نحوه سود و زیان در بورس
۱-۱۴ شرکت های سهامی عام

فصل ۲- ورود به بورس
۲-۱ ثبت نام در بورس
۲-۲ معرفی اولیه پنل معاملات کارگزاری های بورس
۲-۳ نمادها و صنایع بورسی
۲-۴ استراتژی معاملاتی
۲-۵ آیا معامله گران کوتاه مدتی همیشه بیشتر سود خواهند کرد؟
۲-۶ عرضه اولیه چیست؟ چه زمانی بخریم؟ چه زمانی بفروشیم؟
۲-۷ بورس و فرابورس
۲-۸ کارمزد معاملات
۲-۹ بررسی انواع شاخص ها در بورس
۲-۱۰ بررسی اصطلاحات معامله در بورس
۲-۱۱ سال مالی و هیئت مدیره شرکت
۲-۱۲ مجامع بورسی
۲-۱۳ صورت های مالی شرکت ها
۲-۱۴ سودآوری شرکت برای سهام داران
۲-۱۵ افزایش سرمایه
۲-۱۶ بازی حق تقدم ها
۲-۱۷ کار با پنل کارگزاری ها برای انجام معاملات
۲-۱۸ خرید و فروش در پنل کارگزاری ها
۲-۱۹ انواع وضعیت نمادها
۲-۲۰ حجم مبنا

فصل ۳- تابلوخوانی و روانشناسی بازار
۳-۱ تابلوخوانی چیست؟
۳-۲ معرفی وب سایت TSETMC
۳-۳ بررسی اطلاعات اولیه یک نمادژ
۳-۴ ترکیب سهامداران
۳-۵ قدرت خریداران و فروشندگان
۳-۶ فرصت طلایی – حجم مشکوک
۳-۷ بهترین زمان خرید و فروش در بورس
۳-۸ کد به کد چیست و چرا بسیار مهم است؟
۳-۹ معاملات حقیقی – حقوقی

فصل ۴- فیلترنویسی
۴-۱ مقدمات فیلترنویسی
۴-۲ نگاهی دقیق تر
۴-۳ چگونه فیلترنویسی کنیم؟
فصل ۵- مقدمات تحلیل تکنیکال
۵-۱ چرا تحلیل تکنیکال؟
۵-۲ در تحلیل تکنیکال چه چیزی مهم است؟
۵-۳ ابزارهای تحلیل تکنیکال
۵-۴ چند تحلیل ساده
فصل ۶- حرف های آخر
۶-۱ تحلیل بنیادی
۶-۲ حد سود و حد ضرر
۶-۳ توصیه های پایانی

دوره آموزشی فارسی ” آموزش بورس – اصول و مبانی سرمایه گذاری در بورس”

این دوره شامل بیش از ۵ ساعت ویدیویی فارسی آموزش مرحله به مرحله آشنایی کامل با بازار بورس و سرمایه و اصول سرمایه گزاری و درآمدزایی در بازار بورس است.
منابع عناوین آموزشی این دوره آموزشی همگی بر اساس اطلاعات مرجع سازمان بورس و اوراق بهادار است.

سرفصل و موضوعات دوره آموزشی ” آموزش بورس – اصول و مبانی سرمایه گذاری در بورس “

۰۰۱ – تعریف بورس و تاریخچه پیدایش آن (بخش اول)
– بررسی مفهوم شرکت سهامی – بررسی مفهوم انواع دارایی – تعریف بازار
۰۰۲ – تعریف بورس و تاریخچه پیدایش آن (بخش دوم)
– چگونگی شکل گیری بورس در ایران – معرفی چهار بورس بزرگ کشور
۰۰۳ – اهمیت و نقش بورس در اقتصاد
۰۰۴ – سهام چیست؟
۰۰۵ – بررسی مفاهیم مربوط به شاخص‌های بورس و شاخص کل
۰۰۶ – بررسی اصطلاحات رایج در بورس
– نماد – توقف نماد – مجمع عادی سالیانه و فوق العاده – سال مالی – صورت سود و زیان – ترازنامه
– سود هر سهم (EPS) – سود تقسیمی هر سهم (DPS) – پیش بینی سود – تعدیل سود
– درصد تحقق سود – حجم مبنا – صف خرید و فروش – دامنه نوسان – قیمت پایانی سهم

۰۰۷ – معرفی قراردادهای آتی سهام
۰۰۸ – معرفی اوراق گواهی حق تقدم سهام
۰۰۹ – آشنایی با اصول خرید و فروش سهام
۰۱۰ – انواع شیوه‌های تعیین قیمت سهم
۰۱۱ – بررسی عوامل موثر بر قیمت سهام: عوامل درونی شرکت
۰۱۲ – بررسی عوامل موثر بر قیمت سهام: عوامل مرتبط با صنعت
۰۱۳ – بررسی عوامل اثرگذار بر قیمت سهام: عوامل محیطی
۰۱۴ – مزایای سهام در مقایسه با سایر انواع اوراق بهادار
۰۱۵ – بررسی انواع اوراق اجاره
– اوراق اجاره به شرط تملیک – اوراق اجاره عادی
۰۱۶ – معرفی اوراق اجاره، به عنوان یکی دیگر از انواع اوراق بهادار بدون ریسک
۰۱۷ – معرفی سایر ارکان دخیل در فرآیند انتشار اوراق اجاره
۰۱۸ – بررسی نقش نهاد واسط در فرآیند انتشار اوراق اجاره
۰۱۹ – آیا اوراق مشارکت، یک ورقه بهادار اسلامی است؟

۰۲۰ – اوراق مشارکت چیست؟
۰۲۱ – بررسی اولین روش خرید و فروش سهام در بورس : مراجعه حضوری به کارگزار
۰۲۲ – بررسی دومین روش خرید و فروش سهام در بورس : ارائه سفارش خرید و فروش، بصورت تلفنی
۰۲۳ – بررسی روش های سوم و چهارم خرید و فروش سهام در بورس : روش اینترنتی و آنلاین
۰۲۴ – بررسی نکات حائز اهمیت در معاملات آنلاین سهام
۰۲۵ – آشنایی با نحوه استفاده از سامانه معاملات آنلاین، برای خرید و فروش سهام
۰۲۶ – سازوکار انجام معاملات در بورس ، چگونه است؟
۰۲۷ – کارمزد خرید و فروش اوراق بهادار در بورس
۰۲۸ – بررسی روشهای تعیین قیمت خرید یا فروش اوراق بهادار در بورس
۰۲۹ – اولین گام برای سرمایه‌گذاری در بورس چیست؟
۰۳۰ – آیا بورس، فقط برای افراد حرفه‌ای و متخصص است؟
۰۳۱ – انواع ریسک‌هایی که سرمایه‌گذار با آن مواجه است- بخش اول
– ریسک قابل اجتناب – ریسک غیر قابل اجتناب – تئوری سبد
۰۳۲ – انواع ریسک‌هایی که سرمایه‌گذار، با آن مواجه است – بخش دوم
– ریسک نرخ سود – ریسک تورم – ریسک مالی – ریسک نقد شوندگی – ریسک نرخ ارز – ریسک سیاسی – ریسک تجاری
۰۳۳ – اطلاعات و نقش آن در کاهش ریسک سرمایه‌گذاری
۰۳۴ – بررسی تفاوت افراد ریسک‌پذیر و ریسک‌گریز
۰۳۵ – بررسی مفهوم ریسک و بازده، در سرمایه‌گذاری
۰۳۶ – اهمیت ارزیابی میزان ریسک‌پذیری، قبل از ورود به بورس
۰۳۷ – مزایای بورس برای سرمایه‌گذاران
۰۳۸ – مزایای بورس برای شرکت‌هایی که سهامشان را در بورس عرضه می‌کنند