مزیت‌های طلا نسبت به بیت کوین

رمزارز با پشتوانه طلا در مقابل رمزارز با پشتوانه دلار

در این مقاله به برسی رمزارز هایی که به طلا و دلار متصل هستند خواهیم پرداخت و گزینه‌های مختلف را مقایسه خواهیم کرد.

مجله افیکس کار: در دنیای ارزهای دیجیتال که همیشه در حال تغییر است، پیش بینی اینکه کدام توکن‌ها یا رمزارز در ماه، هفته، یا حتی روزهای آینده پرسود باشند، دشوار است. در واقع، حتی پیش بینی اینکه کدام ارزدیجیتال قرار است راه‌اندازی شود، ممکن است کار سختی باشد. زیرا رمزارزهای جدید به طور مداوم در حال توسعه هستند. علاوه بر غیرقابل پیش‌بینی بودن، سرمایه‌گذاران حوزه کریپتوکارنسی با بی‌ثباتی گسترده در بازار رمزارزها مواجه هستند. نگاهی گذرا به تاریخچه قیمت بیت کوین در سال گذشته این موضوع را تأیید می‌کند.

قیمت بیت کوین در سال 2020، در زمان اوج خود به بیش از 40000 دلار رسید که با طلا برابری می‌کرد. در آن زمان، توجه سرمایه‌گذارانی که قبلاً در برابر این صنعت جدید مقاومت کرده بودند، به بازار بیت کوین جلب شد. در حالیکه قیمت بیت کوین همچنان بی ثبات مانده است. علاقه به سرمایه‌گذاری در این بازار هنوز در حال افزایش است. ارزدیجیتال با اتصال به برخی دیگر از دارایی‌های با ارزش مانند طلا، می‌تواند ارزش پایدارتری داشته باشد.

در این مقاله به برسی ارزهای دجیتال که به طلا و دلار متصل هستند خواهیم پرداخت و گزینه‌های مختلف را مقایسه خواهیم کرد.

بررسی اجمالی رمزارزهای وابسته

اصطلاح رمزارز باثبات یا همان استیبل کوین به نوعی توکن دیجیتال با پشتوانه دارایی ذخیره اتلاق می‌شود. رمزارزهای باثبات با عملکرد مناسب، حفظ حریم خصوصی، امنیت و بدون هیچگونه نوسان مورد توجه بسیاری قرار گرفته‌اند.

ارزهای دیجیتال وابسته به آن دسته از رمزارزهایی گفته می‌شود که ارزش آن با ارزش یک ارز بانکی یا یک کالای دیگر مرتبط است. تتر USDT یک نمونه از ارزهای دیجیتال با ثبات است که به دلار آمریکا متصل است. یک رمزارز تتر USDT غالباً یک دلار ارزش دارد.

پیش از سرمایه‌گذاری در بازار کریپتوکارنسی، مهم است به خاطر داشته باشید که ارزهای وابسته به چه صورت هستند و عملکرد آن‌ها چگونه است.

توسعه دهندگان ارزهای دیجیتال که قصد دارند رمزارزهای خود را به یک ارز فیات وصل کنند، باید بتوانند در هر زمان از ارزش دارایی خود پشتیبانی کنند. تصور بر این است که اگر ارز دیجیتال به دلایلی شکست بخورد (مثلاً به دلیل خطای بلاکچین، کلاهبرداری یا هر مسئله دیگری). رمزارزهایی که سرمایه‌گذاران در اختیار دارند، به اندازه یک دلار ارزش دارد. سرمایه‌گذاران می‌توانند به توسعه‌دهندگان مراجعه کنند. و در ازای سهم توکن خود ارزفیات درخواست کنند.

نگهداری مقادیر زیادی ارز فیات به عنوان ذخیره، اغلب یک چالش دشوار برای ارزهای دیجیتال وابسته است. توسعه‌دهندگان برای حمایت از رمزارزهای خود باید به سرمایه گذاران‌ و روش‌های جمع‌آوری سرمایه برای ایجاد ذخیره ارزی اعتماد کنند.

مسئله دیگر این است که از خرید یا فروش توکن‌های دیجیتال فرصتی برای سود حاصل نمی‌شود، زیرا آنها همیشه همان ارزش ارز فیات را دارند.

ارزهای دیجیتال با پشتوانه طلا

توسعه‌دهندگان از همان روزهای آغازین این صنعت، علاقه زیادی به ایجاد ارزدیجیتال با پشتوانه طلا داشتند. ارزهای دیجیتال با پشتوانه طلا، یک توکن یا رمزارز را به مقدار مشخصی از طلا مرتبط می‌کنند ( به‌عنوان مثال، ارزش یک توکن برابر است با یک گرم طلا).

مانند رمزارز گلد کوین (GLC) و تتر گلد (XAUT). طلا نیز مانند دلار یا ارزهای فیات باید توسط یک شخص ثالث ذخیره شود.

یک مزیت ارزهای دیجیتال وابسته به طلا این است که پایه یا حداقل مقدار ارزش رمزارز همیشه برابر با مقدار ثابت طلا خواهد بود. اگر یک ارز دیجیتال محبوب شود، قیمت آن می‌تواند از این مقدار نیز فراتر رود. به این ترتیب، ارزهای دیجیتال وابسته به طلا در برابر افت ارزش ارز دیجیتال محافظت خواهند شد.

از طرفی دیگر، خطراتی نیز متوجه ارزهای وابسته به طلا می‌شود. بلاکچین ابزاری کاملاً امن برای ردیابی معاملات ارزهای دیجیتال است. با این وجود، این توکن‌ها نگرانی ذخیره مقدار زیادی طلای فیزیکی را همراه دارند. بنابراین، سرمایه‌گذاران باید مراقب باشند که قبل از سرمایه‌گذاری بدانند، چه کسی طلا را برای ارز دیجیتال خاص و در کجا ذخیره می‌کند. اگر طلا به هر دلیلی ناپدید شود، ارزش رمزارز نیز از بین خواهد رفت. شفافیت بین توسعه‌دهندگان ارزهای دیجیتال، شخص ثالث دارنده طلا و سرمایه‌گذاران، برای جلب اعتماد سرمایه‌گذاران و حفظ ارزش رمزارزها بسیار اهمیت دارد.

ارزهای دیجیتال با پشتوانه دلار آمریکا

مانند ارزهای دیجیتال با پشتوانه طلا، ارزهای دیجیتال با دلار آمریکا نیز با خطر ذخیره مقدار زیادی ارز فیات مواجه هستند. از این گذشته، رگولاتورهای دولت نسبت به شرکت‌هایی که سعی دارند محصول جدیدی مرتبط با ارزش پول بانک مرکزی ایجاد کنند، موضع خوبی ندارند. ارزهای دیجیتال موفق متصل به دلار آمریکا معمولاً برای ارائه این سرویس مجوز دارند. و شرکت‌ها باید سوابق موجودی خود را ثبت کنند.

مهمترین چیز برای ارز دیجیتال با پشتوانه دلار آمریکا USD، تقاضای سرمایه‌گذار است. توسعه‌دهندگان باید بتوانند دلیل خوبی برای سرمایه‌گذاران به منظور ذخیره دارایی‌های خود به جای ارز فیات ارائه دهند. و این واقعیت که ارزش این دو مورد همیشه یکسان است، می‌تواند این مسئله را دشوارتر کند.

حتی برخی از موفق‌ترین ارزهای دیجیتال وابسته به دلار آمریکا نیز در این زمینه با مشکلاتی روبرو شده اند. یعنی عرضه آن‌ها بیش از تقاضا است. و در نهایت منجر به از بین رفتن توکن‌های دیجیتال می‌شود. با این وجود، این حوزه همچنان مورد توجه بسیاری از علاقه‌مندان به ارزهای دیجیتال است. و با ادامه رشد این صنعت، ارزهای دیجیتال باثبات یکی از بخش‌هایی‌ست است که باید شاهد تحولات در آن باشیم.

مزیت بازار بیت کوین نسبت به بازار طلا چیست؟

خبر " مزیت بازار بیت کوین نسبت به بازار طلا مزیت‌های طلا نسبت به بیت کوین چیست؟ از منبع ارز دیجیتال " با موضوع CryptoNews-ارز دیجیتال در تاریخ ۱۳۹۹/۰۲/۲۵ منتشر شد.

بیت کوین و طلا، به عنوان واحد های ارزش کمیابی که در سطح جهان در دسترس هستند، از لحاظ بنیادی مشابه اند. ولی مشکلات عرضه طلا در این اواخر، تفاوت های مهمی را بین این دو دارایی نشان داد. چالش های اخیر بازار طلا، برتری خاص بیت کوین را نسبت به این فلز ارزشمند مشخص می کند. بیت کوین به […]

بیت کوین و طلا، به عنوان واحد های ارزش کمیابی که در سطح جهان در دسترس هستند، از لحاظ بنیادی مشابه اند. ولی مشکلات عرضه طلا در این اواخر، تفاوت های مهمی را بین این دو دارایی نشان داد. چالش های اخیر بازار طلا، برتری خاص بیت کوین را نسبت به این فلز ارزشمند مشخص می کند. بیت کوین به زنجیره های ضعیف تامین فیزیکی متکی نیست و در سطح جهان در دسترس است.کوین بیس در مقاله ای که در وبلاگ رسمی خود منتشر کرده، اثبات کرده است که چرا بازار بیت کوین نسبت به طلا برتری دارد.کرونا و اختلال در زنجیره تامین کالاهابا گسترش بیماری کووید-۱۹ در سرتاسر جهان، بسیاری از زنجیره های تامین که نیاز به روندهای فیزیکی گسترده دارند، با اختلال مواجه شده اند. در این میان طلا نیز از آسیب مصون نمانده است و تامین و نقل و انتقال آن به شدت با مشکل مواجه شده است.ال ای تایمز (LA Times) در ۲۴ مارس (۵ فروردین) مدعی شد:بازار طلا در نیویورک با فشاری تاریخی رو به رو است؛ زیرا در زمانی که سرمایه گذاران به این فلز به عنوان پناه گاهی امن روی آورده اند، همه گیری جهانی کرونا مسیر های تجارت فیزیکی را متوقف کرده است.در حالی که اکثر صنایع از جمله خطوط هوایی، پالایشگاه ها و مراکز توزیع با بحران ناشی از ویروس کرونا دست وپنجه نرم می کنند، بازار های طلا نیز به شدت با مشکل مواجه شده اند. وال استریت ژورنال نیز در این باره می گوید:با همه گیری ویروس کرونا، سرمایه گذاران و بانک داران با کمبود شدید شمش و سکه طلا مواجه شده اند. فروشندگان ذخیره طلای خود را تمام کرده اند یا برای مدت زمانی تعطیل شده اند.در روز های اخیر، قیمت جهانی طلا در نتیجه ی عملکرد ضعیف زنجیره های تامین، به طور مداوم منقطع بوده است و در برخی از ساعات روز قیمتی برای طلا گزارش نمی شود. رویترز در این باره نوشت:با ادامه تعطیلی زنجیره ها و مسیر های تامین و کاهش معاملات بانک ها و کار گزارانی که نسبت به شکاف قیمت محتاط هستند، هزینه پریمیوم طلا در گروه بورس بازرگانی و کالای شیکاگو (CME) نسبت به مبادلات نقدی طلای لندن، در روز ۷ آوریل (۱۹ فروردین) به شدت افزایش یافت.هزینه پریمیوم به درصدی که توسط فروشنده به ارزش ذاتی طلا افزوده می شود، می گویند. منحنی جهانی ویروس کرونا مسطح شده و اوضاع در حال بهتر شدن است. خوشبختانه بی ثباتی بازار موقتی است. در این شرایط، تمایزات بیت کوین و طلا مورد توجه قرار گرفته استبورس طلای نیویورک در مقابل بازار نقدی طلا لندنتامین و تولید بیت کوین های جدید بدون تاثیرپذیری از بحران جهانیسردرگمی در وضعیت قیمت و زنجیره تامین طلا باعث شده است که در این اواخر، شمش های طلا فاصله ی ۱۱٬۰۰۰ مایلی تا نیویورک را با پرواز طی می کنند تا فشار وارده بر زنجیره تامین کاهش یابد. با وجود اینکه فعالیت تصفیه کنندگان طلا، معدن کاران و زنجیره های تامین طلا مختل شده است، پروتکل هسته ی بیت کوین همچنان به عملکردی که برایش طراحی شده است، ادامه می دهد. به طور متوسط، همچنان در هر ده دقیقه ۶.۲۵ واحد بیت کوین به ماینر ها تعلق می گیرد و شبکه ی بیت کوین به مرز ۲۱ میلیونی خود نزدیک تر می شود. با وقوع سومین هاوینگ بیت کوین که در می ۲۰۲۰ (اردیبهشت ۹۹) رخ داد، کمیابی بیت کوین بیشتر شد و حالا شاخص انباشت به جریان آن تقریبا با طلا برابر است، در حالیکه دسترسی به آن بسیار آسان تر از طلاست.هم اکنون، نرخ عرضه ی بیت کوین های جدید حدوداً برابر ۱.۷ درصد به ازای هر سال است. در شرایطی که کار معدنچیان طلا متوقف شده است، طبق برآوردها از نرخ هش شبکه بیت کوین (هش ریت) در روز های اخیر، اکو سیستم جهانی استخراج بیت کوین منعطف به نظر می رسد و بدون هیچ مشکلی به فعالیت خود ادامه می دهد. براساس اطلاعات کوین متریکس (CoinMetrics)، در تاریخ ۳۰ آوریل (۱۱ اردیبهشت)، نرخ هش بیت کوین به حدود ۱۱۵ میلیون ترا هش بر ثانیه (TH/S) رسید که نزدیک به بیشترین سطح تاریخی نرخ هش این شبکه است.هش ریت استخراج بیت کوینبعد از هاوینگ سوم بیت کوین که در ماه می ۲۰۲۰ اتفاق افتاد، پاداش استخراج هر بلاک نصف شد و طبق پیش بینی ها ماینرهای ناکارآمد از شبکه خارج شدند. این موضوع باعث کاهش نرخ هش شبکه در کوتاه مدت می شود. با این حال، اگر بتوان به داده های به دست آمده از دو هاوینگ قبلی اعتماد کرد، توان استخراج پس از این رویداد به زودی مسیر صعودی خود را ادامه خواهد داد. فارغ از قیمت و نوسانات هش ریت در گذشته، بیت کوین از زمان خلق خود در ۳ ژانویه ۲۰۰۹ (۱۴ دی ۸۷)، ۹۹.۹۸ درصد تراکنش ها را با موفقیت به انجام رسانده است.قیمت بیت كوین نیز طی نوسانات اخیر بازار، منعطف بوده است. به لحاظ بازدهی در سال ۲۰۲۰، بیت کوین اگر چه به طور قابل توجهی بی ثبات بوده ولی در حال حاضر از طلا و S&P500 عملکرد بهتری داشته است. بازده بیت کوین، طلا و S&P500 از ابتدای سال تا ۱۳ می (۲۴ اردیبهشت)، به ترتیب ۴۱+ درصد، ۱۲+ درصد و ۱۱- درصد است.نمودار بازده از ابتدای سال تا ۲۹ آوریل: بیت کوین (آبی)، طلا (زرد) و S&P 500 (قرمز)برداشت، معامله و واریز بیت کوین در کوین بیس و سایر صرافی ها در عرض چند دقیقه انجام شود و کار مزد متوسط شبکه برای این تراکنش ها در ۲۵ آوریل (۶ اردیبهشت) حدود ۰.۳۰ دلار (۵,۰۰۰ تومن) است. در سپتامبر ۲۰۱۹ (شهریور ۹۸) تراکنشی با ارزش بیش از یک میلیارد دلار با کارمزدی حدود ۷۰۰ دلار در شبکه ی بیت کوین انجام پذیرفت. هزینه ی ارسال مقداری مشابه از طلا در شرایط عادی بازار، سر سام آور خواهد بود. در حال حاضر، با توجه به امور حمل و نقل با خودرو های زرهی و بیمه، این امر فوق العاده دشوار است.تولید طلا و بیت کوین از لحاظ شفافیت هزینه ی تولید نیز با یکدیگر متفاوت هستند. با وجود اینکه هزینه های انرژی لازم برای استخراج و پالایش طلا مبهم و در عین حال گزاف بوده و محاسبه ی آن در مقیاس اقتصاد کلان دشوار است، هزینه ی انرژی لازم برای استخراج بیت کوین نسبتاً شفاف است و می توان به راحتی آن را محاسبه کرد. دانشگاه کمبریج، با استفاده از شاخصی برای تخمین مصرف انرژی بیت کوین و با در نظر گرفتن عواملی چون هش ریت استخراج، بهره وری تجهیزات ماینینگ و هزینه ی متوسط برق، این امر را به طور واقع بینانه ای بررسی کرده است.برآورد مصرف برق سالانه بیت کوین علاوه بر این و با در نظر گرفتن بازار جهانی، بیت کوین شاهدی از یک روش انتقال جهانی و یکپارچه است. این ارز با ارائه جفت ارزهای معاملاتی با دلار آمریکا در هفت صرافی جهانی، به گونه ای عمل کرده است که قیمت آن در تمام این صرافی ها تقریبا به طور کامل بر هم منطبق بوده است. تنها مورد غیر عادی، صرافی بیتمکس (Bitmex) بود که قیمت بیت کوین را به طور موقت حدود ۵۰۰ دلار پایین تر از دیگر صرافی ها نشان می داد و به سرعت به برابری با سایرین رسید. (که در نمودار زیر به سختی قابل تشخیص است)بیت کوین / دلار در صرافی های بزرگسخن پایانیدر کل، با برآورد قیمت های پایانی (Close) در صرافی های بزرگ جهانی، بازار بیت کوین در میان آشفتگی های اخیر اقتصاد کلان، نسبتاً کارآمد بوده است. در نقطه ی مقابلِ بازار های جهانی طلا که برای چند هفته نا بسامانی را تجربه کرده اند، صرافی های بزرگ بیت کوین تا حد زیادی تعادل خود را حفظ کرده اند.بیت کوین در مقایسه با حمل و نقل، واریز یا برداشت طلا برای مبادلات جهانی از مزیت فناورانه برخوردار است و در صورتی که شرایط فعلی بازار ادامه پیدا کند، بیت کوین می تواند تمایز خود را برجسته تر سازد.در این باره بیشتر بخوانید

مزیت‌های طلا نسبت به بیت کوین

همان‌طور که می‌دانید طلا و سکه به دلیل خاصیت نقد شوندگی سریع و نداشتن محدودیت‌هایی که سایر روش‌های سرمایه‌گذاری دارند، یکی از روش‌های معمول سرمایه‌گذاری بین اقشار مختلف جامعه است.

همچنین به نظر می رسد بازار سکه و طلا نسبت به بازار ارز برای سرمایه‌گذاری امن‌تر است چراکه به دلیل داشتن قیمت جهانی خیلی تحت تأثیر عوامل سیاسی قرار نمی‌گیرد.

البته اگر شما در بین سرمایه گذاری بر روی طلا و ارز شک دارید، بد نیست که مقایسه علمی و کارشناسی برای سرمایه گذاری بر روی ارز و طلا داشته باشید.

صحبت در مورد مزیت سرمایه گذاری بر روی طلا نسبت به ارز و اینکه طلا و سکه برای سرمایه‌گذاری مناسب است یا دلار؟ مربوط به موضوع بحث فعلی ما نیست و بهتر است به صورت مجزا مورد بررسی قرار گیرد.

مطالعه رفتار سکه و طلا در سال های اخیر

برای پاسخ به این سؤال که سرمایه گذاری بر روی طلا بهتر است یا سکه، بهتر است به مطالعه رفتار هر یک از آن‌ها در بازه‌های زمانی یکسان بپردازیم.

در نهایت با توجه به ذهنیتی که در این زمینه‌ داریم و میزان ریسک‌پذیری و قدرت تحلیل رفتار بازار، می‌توانیم تصمیم‌گیری کنیم که در کدام زمینه سرمایه‌گذاری کنیم.

همان‌طور که می‌دانید قیمت سکه در سال‌های اخیر روند صعودی داشته است یک‌بار در سال 91 و یک‌بار نیز در سال 97 پرش غیرقابل منتظره‌ای داشت که همین امر موجب رونق بازار تقاضای سکه و در کنار آن افزایش دوباره قیمت‌ها شد.

به نمودار زیر توجه کنید:

با توجه به روندی که در نمودار مشخص است درمی‌یابیم که قیمت سکه امامی، ربع‌سکه، نیم‌سکه و سکه گرمی در ایران با روندی صعودی همراه بوده است.

برای مثال سکه امامی در سال ۹۶ معادل 34.4 درصد بازده داشته و ربع‌سکه حدود 38 درصد بازده داشته است.

همچنین با توجه به آمارهای موجود که از مطالعه رفتار انواع سکه در دو سال اخیر به‌دست‌آمده است درمی‌یابیم که سرمایه‌گذاری بر روی ربع‌سکه و نیم‌سکه سود بیشتری به همراه دارد. چون در یک بازه زمانی مشخص نوسان در این دو نوع سکه بیشتر از سکه‌های تمام بهار آزادی طرح جدید و قدیم بوده است. حتی بین انواع سکه بهار آزادی نیز می توان تصمیم گیری صحیحی برای سرمایه گذاری انجام داد.

توجه داشته باشید که قیمت طلا با توجه به بازار جهانی تعیین می‌شود اما این روند برای سکه کمی متفاوت‌تر است و عوامل دیگری نیز روی آن تأثیرگذار است.

چنانچه مشخص شده است، در دو سال اخیر میزان سوددهی در سرمایه‌گذاری بر سکه حدود 40 درصد بوده اما قیمت جهانی هر انس طلا تنها 7 درصد افزایش داشته است. این موضوع نشان‌دهنده این است که بازار سکه نسبت به طلا بیشتر دچار نوسان بیشتری می‌شود که عوامل داخلی نیز بی‌تأثیر نیستند.

مقایسه بین سرمایه گذاری بر روی طلا و سکه

در مورد سرمایه‌گذاری روی طلا باید عوامل مختلفی را در نظر گرفت تا به سوددهی رسید. اجرت ساخت، میزان استفاده از سنگ‌های اتمی، وارداتی بودن طلای موردنظر و … ازجمله این عوامل هستند.

همچنین تفاوت‌هایی بین سکه و طلا وجود دارد که دانستن آن‌ها می‌تواند کمک بزرگی به شما در انتخاب روش سرمایه‌گذاری کند.

برای مثال از تفاوت‌هایی که بین سکه و طلا در سرمایه‌گذاری وجود دارد این است که طلای ساخته‌شده دارای کارمزد است ولی سکه به این صورت نیست.

در واقع شما زمانی که یک طلای ساخته‌شده می‌خرید مبلغی را بابت اجرت ساخت آن پرداخت می‌کنید که در هنگام فروش دیگر لحاظ نمی‌شود. به همین دلیل همواره شما طلایی را که می‌خرید باید باقیمت پایین‌تر بفروشید.

در مقابل هنگام خریدوفروش سکه این شرایط وجود ندارد. قیمت خرید و فروش سکه در صورت یکسان بودن قیمت طلا در بازار، تفاوت چندانی باهم ندارد.

پس نداشتن اجرت ساخت در خرید سکه یک مزیت‌های طلا نسبت به بیت کوین مزیت در مقابل طلا برای سرمایه‌گذاری محسوب می‌شود.

مطلب مرتبط: آیا سرمایه‌گذاری بر روی طلای ساخته‌شده (زینتی) صحیح است؟

البته اگر از یک زاویه دیگر به موضوع نگاه کنیم، خرید طلا به‌جز جنبه سرمایه‌گذاری می‌تواند جنبه استفاده زینتی هم داشته باشد. در واقع شما هیچ‌گاه نمی‌توانید از سکه‌های خود استفاده زینتی کنید اما می‌توانید طلای ساخته شده توسط خود یا همسرتان در مهمانی‌ها یا مجالس مختلف بهکار ببرید و از زیبایی آن بهره‌مند شوید.

از دیگر مزیت‌های سرمایه‌گذاری بر سکه این است که شما هیچ‌گاه سکه‌های خود را در معرض دید همگان قرار نمی‌دهید و همیشه درجایی امن مانند گاوصندوق از آن نگهداری می‌کنید؛ اما طلا چون استفاده زینتی دارد عموماً در معرض دید است و خطر به سرقت رفتن آن نسبت به سکه بیشتر است.

چه زمانی برای سرمایه‌گذاری بر روی سکه مناسب است؟

در مورد سکه باید توجه داشته باشید که قیمت سکه تابعی از بازار عرضه و تقاضا است و باید زمانی اقدام به خرید سکه کنید بازار از یک ثبات نسبی برخوردار باشد. چراکه اگر بازار دچار نوسانات غیرقابل‌پیش‌بینی شده باشد به هر میزان که امکان سود وجود دارد، امکان ضرر نیز محتمل است.

نمونه بارز این نوع نوسان را می‌توان در نیمه سال 97 دید که سکه به مرز 5 میلیون و پانصد نیز رسید و دوباره با یک نوسان روند نزولی پیدا کرد. در واقع کسانی که در این بازه اقدام به خرید سکه کردند ضرر کردند و به همان میزان کسانی که سکه‌های خود را در اوج قیمت فروختند سود کلان به دست آوردند.

همچنین یکی از عوامل تأثیرگذار دیگر بر روی قیمت سکه و طلا، قیمت دلار است. زمانی که قیمت دلار با شیب تندی شروع به افزایش می‌کند قیمت سکه نیز افزایش می‌باید.

همان‌طور که در هنگام خرید طلا باید به عیار و وزن آن توجه کرد در خرید سکه هم باید به تاریخ و بسته‌بندی سکه توجه کنید و از صرافی‌ها و یا طلافروشی‌های مطمئن خرید کنید تا مبادا سکه تقلبی دریافت کنید.

البته توجه داشته باشید که سکه‌های طرح جدید و قدیم در اصل هیچ تفاوتی باهم ندارند و عیار و وزن هر دو یکی است و تنها تفاوت آن طرح حک‌شده بر روی سکه‌ها است.

اختلاف قیمتی که بین این دو نوع سکه وجود دارد ناشی از یک تفکر به وجود آمده در جامعه است که میزان تقاضا برای سکه طرح جدید را افزایش داده است. به این دلیل که یکی از عوامل تعیین‌کننده قیمت سکه میزان تقاضای آن است، قیمت سکه طرح جدید همواره کمی بیشتر از طرح قدیم است.

نتیجه‌گیری

سرمایه‌گذاری روی طلا و سکه اگر با چشم‌باز و در شرایط مناسب انجام گیرد هر دو می‌تواند سودبخش باشد؛ اما با توجه به خطراتی که در مورد سرقت طلا وجود دارد و همچنین میزان رشد بیشتر قیمت سکه، سرمایه‌گذاری روی سکه مزیت بیشتری دارد.

با توجه به این گفته‌ها نتیجه می‌گیریم که هرچه میزان نوسانات در بازار کمتر باشد و ثبات بیشتری بر قیمت‌ها حاکم باشد ریسک موجود در این نوع سرمایه‌گذاری نیز پایین می‌آید.

البته بازه سرمایه‌گذاری نیز تأثیر قابل‌توجهی بر میزان ریسک دارد. به‌طوری‌که هر چه این بازه بلندتر باشد میزان ریسک در معاملات پایین‌تر می‌آید. با این‌ وجود سکه گرمی برای سرمایه‌گذاری‌های کوتاه‌مدت مناسب است ولی سایر سکه‌ها برای سرمایه‌گذاری‌های میان‌مدت مناسب هستند.

در کل سعی کنید زمانی که تصمیم به سرمایه‌گذاری می‌گیرید تمامی عوامل موجود ازجمله میزان ریسک‌پذیری خود و طول مدت سرمایه‌گذاری را بررسی کنید تا بتوانید بهترین گزینه را برای این کار انتخاب کنید.

نکته مهمی که وجود دارد این است که می توانید به جای خرید سکه و طلا به سراغ صندوق سرمایه گذاری طلا بروید. این صندوق به شما کمک می کند بدون خرید طلا یا سکه بر روی آن سرمایه گذاری کرده و از سود و زیان حاصل از افزایش یا کاهش قیمت، بهره‌مند شوید. صندوق سرمایه گذاری ویژه طلا یکی از بهترین راهکارها برای سرمایه گذاری در این بازار پر سود است که نباید از دست بدهید.

مقایسه ارز دیجیتال با سهام، طلا، دلار و فارکس

تقریبا یک دهه است (از 2009) که اولین ارز دیجیتال یعنی بیت کوین، پس از پایان بحران جهانی 2007 خلق شد. هدف از خلق ارز دیجیتال، ایجاد یک بازار آزاد برای سرمایه گذاران و مشارکت کنندگان، بدون هر گونه مقررات، محدودیت های جغرافیایی و مالیات بود. طی سالهای پس از آن واکنش هایی از سوی سرمایه گذاران و دولت ها در سطح جهانی صورت گرفت. با وجود اینکه دولت ها با توجه به مسائل امنیتی و تهدیدی برای حاکمیت، آن را تایید نکردند بازار ارز دیجیتال همچنان رشد پایداری دارد.

موارد قابل توجه درباره ارز دیجیتال

در حالیکه همه چیز در ارزهای دیجیتال در حال تغییر است، بازارها و بطور کلی شبکه بلاکچین دارای ویژگی هایی است که بایستی به آنها توجه شود.

• نوسان: یکی از تصورات غلط که ناشی از نوسان می باشد موجب عدم اعتماد به ارز دیجیتال و بازارهای آن شده است. درست است، بازار رمز ارزها گزینه های سرمایه گذاری بسیار پر نوسانی هستند. این بازار در سال 2017 در حدود 40 برابر رشد کرد و در نیمه 2018 در حدود 78% کاهش ارزش را تجربه کرد. اما این نوسان نمی تواند ارتباطی با اعتبار بازار داشته باشد. سرمایه گذاران بایستی بدانند که این یک تکنولوژی، نسبتا جدید است و برای جا افتادن آن، زمان لازم است. برای مثال، افزایش قیمت عظیم سهام شرکت دات کام، یک حباب بزرگ در آن زمان بود. اما امروزه، اینترنت به یک جزء جدا ناپذیر از زندگی روزمره ما تبدیل شده است.
• ارزهای دیجیتال دارای ارزش ذاتی نیستند: ارزش یک چیز به میزان تقاضای آن بستگی دارد. اگر گروه بزرگتری از افراد بر این عقیده باشند که یک دارایی، با ارزش است تقاضا برای آن بیشتر خواهد بود. برای مثال، طلا دارای ارزش ذاتی است زیرا تصور بر این است که این دارایی، یک شی با ارزش می باشد. ارزش بیت کوین نیز به کاربرد، پذیرش و در دسترس بودن آن است.
• رمز ارزها جهت فعالیتهای مزیت‌های طلا نسبت به بیت کوین نامشروع مورد استفاده قرار می گیرند: یکی از دلایل اصلی عدم پذیرش ارزهای دیجیتال، استفاده از آنها در فعالیتهای قاچاق می باشد. اگر شخصی با نیت بد از تکنولوژی استفاده کند چه کسی مقصر است؟ اشخاص یا تکنولوژی؟ صرفا به این دلیل که عده ای با نیت های بد از آن استفاده می کنند ما نمی توانیم کل ایده های انقلابی تکنولوژی را کنار بگذاریم.

بطور کلی، تکنولوژی دهه سختی را پشت سر گذراند. اما با فراز و نشیب هایی که داشت پتانسیل خود را در طی چند سالهای گذشته نشان داد. بیت کوین و دیگر کوین های قوی توانسته اند خود را ثابت کنند. این دسته از رمز ارزها نه تنها سرمایه گذاران را به خود جذب کرده اند بلکه دولتها را به بررسی دوباره نقش آنها در این انقلاب اقتصادی، وادار کرده اند. در سال 2017 شاهد صعود نجومی رمز ارزها بودیم که طی آن برخی از کوین ها چندین برابر شدند. ریپل به تنهایی در حدود 29000 درصد در این دوره، بازدهی داشته است. در حالیکه پر بازده ترین سهام ها در حدود 117 درصد رشد داشتند. در نمودار رمز ارزها، ریپل بعد از بیت کوین جایگاه دوم را داشت.

نتایج بی سابقه 2017 منجر به این شد که یک تغییر همگانی در احساسات ایجاد شود و سازمان ها و دولت های بیشتری در این بازار نو ظهور، سرمایه گذاری کنند. البته سرمایه گذاران معمولا سرمایه گذاری در بازار رمز ارزها را با پلتفرم های معاملاتی سنتی اشتباه می گیرند و متحمل زیان می شوند. هر چه سرمایه گذاران، خود را بیشتر آموزش دهند تا تفاوتها و مزایا و معایب ارزهای دیجیتال را فرا بگیرند زیانهای احتمالی آنها نیز کمتر خواهد شد.

ارز دیجیتال و سهام

• ارزش: زمانیکه یک شخص در بازار سهام سرمایه گذاری می کند، در واقع او بر روی یک شرکت سرمایه گذاری کرده است. اما وقتی یک فرد در بازار ارز دیجیتال فعال است بر روی تکنولوژی یا یک ارز، سرمایه گذاری کرده است. بنابراین، دارنده یک رمز ارز هیچگاه نمی تواند بخشی از شرکت آن را داشته باشد.
• دستکاری: در حالیکه درستکاری قیمت به بازار سهام چیره نمی شود اما تاثیر بسیاری بر روی بازار رمز ارزها می گذارد. بازار رمز ارزها به افت و خیزهای ناگهانی مشهور هستند و این رخدادها بر روی اندازه بازار تاثیر می گذارد. در حالیکه برخی ها این موضوع را یک نکته منفی برای سرمایه گذاری می دانند دیگران بر این باورند که این موضوع جذابیت بازار را بیشتر کرده و افراد بیشتری را درگیر این بازار می کند.
• قابلیت پیش بینی: در حالیکه پیش بینی روند در بازارهای سنتی کار دشواری است بازار رمز ارزها نسبتا قابل پیش بینی هستند. افت و خیز ارزها معمولا به یکدیگر وابسته اند. این یک مزیت برای سرمایه گذار محسوب می شود. با داشتن تجربه در دنیای رمز ارزها، شناسایی نواحی نامناسب و نواحی مثبت راحت تر می شود. با همه اینها، این دو بازار دارای شباهت هایی نیز هستند.
• جلسه معاملاتی: معمولا بازارهای سهام در یک زمان مشخص و محدود در طول روز و هفته قابل معامله هستند. در حالیکه رمز ارزها بصورت دائمی در 24 ساعت شبانه روز و هفت روز هفته، بازار فعالی دارند. بنابراین معامله گران می توانند بدون وقفه نسبت به اخبار و وقایع اقتصادی، واکنش نشان دهند.
• عملکرد: هر دو بازار به روش مشابهی عمل می کنند. قیمت ها در هر دو بازار بر اساس عرضه و تقاضا تعیین می شود. بطور خلاصه، اینکه چقدر سرمایه گذاران تمایل به پرداخت دارند قیمتها را تعیین می کند. هر چه خریداران نسبت به معاملات قبل، حاضر به پرداخت مبلغ بیشتری باشند قیمتها افزایش می یابد و بر عکس هر چه فروشنگان حاضر به نقد کردن دارایی هایشان با مبالغ کمتر باشند قیمت کاهش می یابد.
• هر دو بر اساس یک ایده هستند: در حالیکه پشتوانه بازارهای سنتی سهام، کسب و کار آن سهم است رمز ارزها بر اساس یک ایده ایجاد شده اند که جزئیات آن در امیدنامه مربوطه قید شد است.
• قیمت گذاری با پول کاغذی: در حال حاضر، هر دو بازار با ارزهای کاغذی ارزشگذاری می شوند. با وجود اینکه هدف بازار ارزهای دیجیتال، رهایی از پول کاغذی است اما تا آن زمان، راه طولانی در پیش است.

طلا و ارز دیجیتال

معامله گران با تجربه و متخصصین مالی ادعا می کنند که طلا، بسیار پایدارتر از بازارهای نوظهور ارز دیجیتال است. در مقابل، علاقمندان به رمز ارز اعتقاد دارند که بیت کوین(اولین و محبوب ترین ارز دیجیتال) در طی سالهای گذشته از طلا پیشی گرفته و به “طلای دیجیتال” یا “طلای 2.0” تبدیل شده است.

شباهت های طلا و بیت کوین

با در نظر گرفتن تاریخچه طلا و پس زمینه بیت کوین، هر دو دارایی دارای منشاء پولی می باشند. متخصصان، طلا و بیت کوین را گزینه های سرمایه گذاری جایگزین می دانند. هر دو دارایی، دارای عرضه محدود هستند و طی فرآیندی به نام استخراج بدست می آیند.

مقایسه ویژگی های کلیدی

1-امنیت و شفافیت:

بر خلاف ارزهای دیجیتال، جعل و به سرقت رفتن طلا ممکن است بسیار پیچیده باشد. اما تریدرهای رمز ارز بایستی همیشه از کیف پول های دیجیتالی خود محافظت کنند. زیرا ممکن است بزرگترین اکسچنج ها نیز هک شوند و رمز ارزها به سرقت بروند. امنیت بیت کویت از طلا و دیگر دارایی های مالی کمتر است. اما زمانیکه صحبت از شفافیت می شود بیت کوین نسبت به طلا مزیت پیدا می کند. زیرا همه تراکنش های این رمز ارز در یک دفتر عمومی و دیجیتالی ذخیره می گردد.

2-نقد شوندگی:

تبدیل طلا به وجه نقد، ساده تر از دریافت پول کاغذی در قبال رمز ارزی مانند بیت کوین است. بیت کوین دارای محدودیت برداشت روزانه است. بنابراین ارز دیجیتال، نقدینگی کمتری نسبت به طلا دارد.

درحال حاضر، طلا موقعیت قابل اعتمادتری جهت سرمایه گذاری در بلندمدت دارد. اما معامله گران امروزی بایستی هوشمند عمل کرده و سبد سرمایه گذاری خود را متنوع کنند. اگر مبلغ سرمایه گذاری اولیه محدود است بهتر است که مبالغی را به هر دو دارایی تخصیص دهند. ممکن است قیمت بیت کوین افزایش یابد اما هیچکس نمی تواند یک دارایی قابل اعتماد مانند طلا را شکست دهد.

بیت کوین و دلار آمریکا

دلار آمریکا بعنوان محبوب ترین ارز کاغذی در دنیا می باشد. در مقابل، بیت کوین نیز مانند سایر رمز ارزها فقط در دنیای دیجیتالی وجود دارد. با این حال، علیرغم تفاوت های آشکار بین این دو دارایی، آنها دارای ویژگیهای مشترک بسیاری هستند. هر دو این ارزها، قابل انتقال، با دوام، قابل تشخیص و تقسیم پذیر می باشند.

تفاوتهای دلار آمریکا و بیت کوین

1-دلار توسط دولت آمریکا بطور متمرکز حمایت و قانون گذاری می شود. این ارز کاغذی در سر تا سر جهان در دسترس است و در کل شبکه بانکی مورد استفاده قرار می گیرد. همچنین، ذخیره، برداشت و انتقال دلار آمریکا ساده تر است. این ارز نسبت به سایر ارزهای کاغذی و بیت کوین، نوسان کمتر و ثبات بیشتری دارد. نگهداری دلار آمریکا راحت است، خواه بصورت وجه نقد در یک کیف پول معمولی باشد یا در حساب بانکی. دلار می تواند دزدیده یا گم شود. با این حال، سطح امنیت آن بالاست. دلار آمریکا در طی تاریخچه 200 ساله دارای چشم انداز نسبتا خوب و پایدار بوده است.

2-زمانیکه صحبت از تورم می شود بیت کوین با توجه به محدود بودن مقدار آن، نسبت به دلار مزیت پیدا می کند. بیت کوین به هیچ سیستم اقتصادی وابسته نیست و هیچ دولتی برای آن قانون وضع نمی کند. در حالیکه دلار آمریکا در فواصل زمانی چاپ می شود و موجب تورم می گردد. اما بیت کوین مانند اکثر رمز ارزهای دیگر دچار تورم نمی شود. زیرا مقدار محدودی از آنها می تواند استخراج شوند و زمانیکه پس از 100 سال، آخرین کوین استخراج شد، استخراج بیشتر آن غیر ممکن خواهد بود. قیمت بیت کوین با توجه به عرضه محدود، تمایل به افزایش دارد. با این حال، نوسان شدید بیت کوین، بزرگترین ایراد آن است.

کل فرآیند انتقال بیت کوین، کاملا اتوماتیک و فوری است. بیت کوین می تواند بسیار سریع تر از دلار و در عرض چند ثانیه منتقل شود.

ارز دیجیتال و فارکس

بازار اصلی دیگری که معمولا با بازار رمز ارزها مقایسه می شود، بورس بین المللی یا فارکس است. در حالیکه بسیاری می گویند این بازار، کاملا با هم متفاوت هستند آنها تقریبا شبیه به هم می باشند.

• هر دو بازار، ارزش را بصورت دیجیتالی ذخیره می کنند و دسترسی به آنها راحت است: هر دو بازار فارکس و ارز دیجیتال، یک ذخیره ارزش دیجیتالی هستند و خرید و فروش در این بازارها نسبتا ساده است.
• دسترسی جهانی: چیزی که هر دو بازار را به یک انتخاب مطلوب برای سرمایه گذاران تبدیل کرده است، دسترسی جهانی به این بازارها می باشد. تفاوت اصلی در نحوه عمکرد این دو بازار است. در حالیکه ارز دیجیتال توسط معامله گران جزء شروع شد و نوسان قیمت را تجربه کرد، در پشت بازار فارکس، معامله گران شرکتی وجود دارند.
• دولت متمرکز، حامی بازار فارکس است: با اینکه بازار فارکس، بزرگ ترین بازار غیر متمرکز و نقد در جهان است هنوز هم تحت تاثیر اعلانات سیاسی، تورم و نرخ بیکاری است. از سوی دیگر، ارز دیجیتال یک بازار غیر متمرکز است و دارای پایگاه داده عمومی توزیع شده(بلاکچین) می باشد که تراکنش های مالی در آن ثبت می شود.
• عرضه: موسسات بزرگ مالی در جهان، بازار فارکس را حمایت می کنند. بنابراین عرضه پول جهت معامله در این بازار نامحدود است. اما عرضه محدود مزیت‌های طلا نسبت به بیت کوین رمز ارزها و افزایش تقاضا منجر به سود بیشتر می شود.
• نقدینگی بالا و سودهای بزرگ: تعداد بازیگران بازار فارکس بیشتر از هر بازار دیگری است. امکان معامله سریع و راحت با حجم بالا در بازار فارکس، موجب شده تا عملیات تعداد مشخصی از بازیگران، تاثیری در بازار نداشته باشد. اما بازار ارز دیجیتال با پاداش های حاصل از آن رونق می گیرد. برای مثال اگر شخصی در سال 2013 مبلغ 1000 دلار بر روی بیت کوین سرمایه گذاری کرده بود ارزش سرمایه گذاری او در کمتر 5 سال به 400،000 دلار تبدیل می گردید.
• مدیریت ریسک: مدیریت ریسک در معاملات ارز دیجیتال، بسیار پیچیده است. زیرا این بازار، بسیار پر نوسان است. بنابراین، سودهای قابل توجه می تواند به راحتی در مدت چند دقیقه تبدیل به زیان شود و یا بالعکس. بازار فارکس در مقایسه با بازار رمز ارزها قابل پیش بینی تر است و نوسانات بسیار اندک دارد. اما چیزی که موجب سود و زیان فراوان در این بازار می شود وجود اهرم در معاملات است. بنابراین در بازار فارکس می توان ریسک را تا حدودی به نحو مطلوب مدیریت کرد.

با وجود اینکه هر دو بازار دارای ریسک بالایی هستند اما هر دو آنها می توانند در مدت زمان کوتاه، سود بالایی را ارائه دهند.

در نظر داشته باشید که اگر شما صرفا با قصد نوسان گیری وارد معامله می شوید اکثر بروکرهای معروف فارکس، معاملات چندین رمز ارز محبوب را نیز ارائه می دهند. اما اگر تمایل به نگهداری ارز دیجیتال دارید بایستی یک کیف پول ارز دیجیتال داشته باشید و رمز ارز واقعی را خریداری کنید. با این حال، همیشه متنوع سازی سبد سرمایه گذاری بویژه برای معامله گران تازه وارد می تواند یک انتخاب هوشمندانه باشد.

احتمال سقوط قیمت طلا قوت گرفت

روز گذشته پس از اینکه تورم آمریکا بیشتر از انتظارات منتشر شد بازارها نگران از عکس العمل فدرال رزرو کاهشی شدند.

با اینکه روند نزولی شدید قیمت فلز زرد در روز چهارشنبه ادامه پیدا نکرد، اما همچنان سایه افزایش قابل توجه نرخ بهره توسط فدرال رزرو بر تمامی بازارها از جمله طلا سنگینی می کند. روز گذشته پس از اینکه تورم آمریکا بیشتر از انتظارات منتشر شد بازارها نگران از عکس العمل فدرال رزرو کاهشی شدند.

بیت‌کوین، طلا، وال‌استریت و حتی بازارهای سهام اروپا همگی واکنش قابل توجهی به گزارش تورم آمریکا داشتند. با اینکه پیش بینی می شد تورم ماهانه آگوست در آمریکا کاهشی شود اما شاخص قیمت مصرف کننده ایالات متحده نسبت به ماه قبل از خود ۰.۱ درصد افزایش یافت تا بازارها شانس افزایش ۷۵ صدم درصدی نرخ بهره توسط فدرال رزرو در نشست سپتامبر را بیشتر از پیش تخمین بزنند.

همچنان تحلیل‌گران بازار طلا مرز ۱۷۰۰ دلاری را مرزی کلیدی برای طلا عنوان می کنند. در حالی نشست فدرال رزرو در روزهای ۲۰ و ۲۱ سپتامبر برگزار خواهد شد که چشم بازارها به تصمیم بانک مرکزی آمریکا دوخته شده است.

پس از نشست فدرال رزرو اگر همچنان بازارها سیگنال های تهاجمی از این نهاد دریافت کنند این موضوع می تواند ریزش شدیدی ایجاد کند. به نظر می رسد در آن حالت طلا به راحتی مرز ۱۷۰۰ دلاری را از دست خواهد داد و حتی برخی تحلیل گران احتمال ریزش ۵۰ دلار یا بیشتر را بالا می دانند.

بیت‌کوین نیز پس از انتشار گزارش تورم آمریکا به شدت نزولی شد و نزدیک به ۱۰ درصد از ارزش خود را از دست داد. در حالی که روز سه شنبه قیمت بیت کوین در میانه کانال ۲۲ هزار دلاری باز شده بود، بزرگ ترین رمزارز جهان در روز سه شنبه کف ۱۹ هزار و ۹۰۰ دلاری را نیز به چشم دید. روز چهارشنبه قیمت بیت کوین نسبت به روز قبل نوسان کمتری داشت.